This article has been translated from English to German.
In der vorherigen Lektion habe ich besprochen, wie man die Fundamentalanalyse nutzen kann, um bestimmte Kryptowährungen, für die man sich interessiert, zu verstehen, eine Ausrichtung ("bullish" oder "bearish") zu entwickeln und dann festzustellen, ob sie als potenzielle Handelsideen (go "long" oder "short") in Frage kommen.
Sobald du deine Grundeinstellung basierend auf der Fundamentalanalyse festgelegt hast, ist es an der Zeit, potenzielle Einstiegspreise ("Einstiege ") für deinen Handel sowie Ausstiegspreise (" Aus stiege ") zu bestimmen, um Gewinne mitzunehmen oder Verluste zu minimieren.
Für einen diskretionären Händler erfolgt dies in der Regel mithilfe von technischer Analyse (TA ) und Preisaktionen (PA).
In dieser Lektion lernst du, wie du mithilfe von technischer Analyse und Preisaktionen Einstiegs- und Ausstiegspunkte beim Handel mit Kryptowährungen identifizieren kannst.
Was ist der Marktpreis?
Bevor wir uns jedoch mit den Begriffen "technische Analyse" und "Preisaktion" befassen, müssen wir kurz besprechen, was der Marktpreis ist und warum er sich auf den Finanzmärkten ständig ändert.
Der Preis ist im Wesentlichen der Wert, zu dem sich Käufer und Verkäufer auf einen Handel einigen.
Nehmen wir zum Beispiel an, wir befinden uns auf einem Bauernmarkt und ein Landwirt verkauft eine Tüte Äpfel für 1,00 $. Wenn du oder jemand anderes zustimmt, dass dies ein fairer Preis ist, und 1,00 $ für eine Tüte Äpfel bezahlt, dann beträgt der Marktpreis 1,00 $.
Wenn nun an diesem Tag keine Kunden eine Tüte Äpfel für 1,00 $ kaufen, kann der Landwirt den Preis auf 0,95 $ (oder weniger) senken, bis die Kunden anfangen zu kaufen.
Und umgekehrt ... Wenn die Käufer alle Äpfel für 1,00 $ aufkaufen und nach mehr verlangen, wird der Landwirt den Preis für eine Tüte Äpfel wahrscheinlich auf 1,10 $ (oder mehr ) erhöhen, bis die Nachfrage nach Äpfeln nachlässt oder ganz aufhört.
Bei Finanzanlagen ist es genauso, nur in einem viel, viel größeren Maßstab. Auf den Finanzmärkten kann es Tausende und Abertausende von Käufern und Verkäufern für einen einzigen Vermögenswert geben, die alle unterschiedliche Vorstellungen davon haben, wie viel sie zu welchem Preis kaufen/verkaufen wollen.
Und diese Transaktionen finden in einem viel schnelleren Tempo statt, viele davon in Bruchteilen von Sekunden, je nachdem, um welchen Vermögenswert es sich handelt.
Bei so vielen Marktteilnehmern und Transaktionen, die jede Sekunde stattfinden, ändert sich der Marktpreis ständig, je nachdem, wie das Verhältnis zwischen Käufern und Verkäufern ist. Oder anders ausgedrückt: das Verhältnis zwischen Angebot und Nachfrage des Vermögenswerts.
Es ist unmöglich, genau zu wissen, was jeder Marktteilnehmer vorhat und aus welchen Gründen er zu bestimmten Preisen kauft oder verkauft.
Ein Spektrum von Akteuren, von kleinen Einzelhändlern bis hin zu großen institutionellen Anlegern, könnte auf der Grundlage von Fundamentaldaten, reinen Spekulationen über Preisbewegungen oder etwas so Obskurem wie den Migrationsmustern afrikanischer Elefanten handeln.
Es ist im Grunde unmöglich zu wissen, was jeder Händler denkt, daher können wir über jedes Marktumfeld nur sagen, dass der Preis alle bekannten öffentlichen Informationen über den Vermögenswert und die kollektive Stimmung über die Aussichten dieses Vermögenswerts (d. h. die Marktstimmung) widerspiegelt.
Das bringt uns zurück zu Preisbewegungen und technischer Analyse.
Was ist Preisaktion? Was ist technische Analyse?
Preisaktionen und technische Analysen sind die Praxis, die Marktstimmung eines Vermögenswerts durch einen visuellen oder mathematischen Rahmen um die Preisentwicklung herum zu verstehen.
Durch diese Linse kann ein Händler verstehen, wann die Marktstimmung bullish, bearish oder neutral war, und potenzielle Wendepunkte oder Stimmungsänderungen erkennen.
Um dieses Konzept zu veranschaulichen, führen wir eine kurze Analyse mit Preisaktionen und technischer Analyse von Bitcoin gegenüber dem US-Dollar(BTC/USD) durch, um zu sehen, wie sich Händler fühlen:
In der obigen Grafik sehen wir die BTC/USD-Preisbewegung im Vier-Stunden-Zeitraum, und in Bezug auf die Preisbewegung können wir sehen, dass die Händler im Monat November bärisch waren, da sie den Markt von fast 70.000 $ auf nur 54.000 $ vor Monatsende drückten.
Wir können auch sehen, dass 58.000 und 60.000 US-Dollar starke Interessensbereiche waren, die im Oktober zunächst als Unterstützungsbereich fungierten, dann im November durchbrachen und sich in einen Widerstandsbereich verwandelten, was uns sagt, dass dies ein Bereich sein könnte, der bei anhaltender Baisse-Stimmung Verkaufsaufträge anzieht.
Oder es könnte ein Bereich sein, der Kaufaufträge anzieht, wenn der Preis in naher Zukunft nach oben ausbricht.
Ich habe auch einen technischen Indikator im Diagramm unten, den MACD-Indikator. Dieser Indikator wird von vielen Händlern verwendet, um ihnen anzuzeigen, wann die Kursdynamik ihren Höhepunkt erreichen könnte.
Und in diesem Szenario könnte der Anstieg des MACD darauf hindeuten, dass der kurzfristige Anstieg des BTC/USD-Preises von 54.000 auf 58.000 US-Dollar übertrieben sein könnte, was ein TA-Argument dafür liefert, dass Händler den Verkaufsdruck wieder aufnehmen könnten.
Wenn deine Fundamentalanalyse also besagt, dass BTC/USD möglicherweise noch mehr Verkäufe bevorstehen, dann stützt diese Chartanalyse einen ähnlichen Punkt und stärkt den Bärenfall.
Hat das Sinn ergeben?
Wenn dir das alles fremd vorkommt, mach dir keine Sorgen! Du kannst mehr über MACD und andere technische Indikatoren erfahren, indem du unsere Lektionen zur technischen Analyse für Anfänger in unserer School of Pipsology liest!
Aber bevor du dich damit befasst, hier sind einige Tipps, die du beachten solltest, bevor du dich auf diese Reise begibst.
Tipps zur Verwendung der technischen Analyse und Preisaktionen
Es gibt so etwas wie "zu viel des Guten", wenn es um technische Analyse und Preisaktionen geht.
Wenn zu viele Indikatoren angezeigt werden, kann es zu einem Phänomen kommen,das als"Analyseparalyse" bezeichnet wird. In diesem Fall stehen die Indikatoren in Konflikt miteinander, da einige Tools "Kauf"-Signale anzeigen, während andere signalisieren, dass es Zeit zum "Verkaufen" ist.
Studiere die verschiedenen TA- und PA-Tools und finde nicht mehr als 2 oder 3, mit denen du deine Reise am sinnvollsten beginnen kannst, und übe sie gewissenhaft.
Multikollinearität ist ein statistischer Begriff, der sich auf die mehrfache Verwendung derselben Art von Informationen bezieht. Für eine erfolgreiche technische Analyse muss Multikollinearität vermieden werden, wenn mehrere technische Indikatoren verwendet werden. Du solltest keine technischen Indikatoren verwenden, die "kollinear" sind, d. h. auf sehr ähnlichen oder verwandten Eingaben basieren, was zu redundanten Informationen führt.
Verwende technische Analysen oder Preisaktionen nicht allein als Instrument zur Generierung von Handelsideen.
In den meisten Fällen solltest du TA oder PA nicht allein als Instrument zur Generierung von Handelsideen verwenden, insbesondere nicht für Krypto-Assets.
Technische Analysen und Preisaktionen sind immer rückwärtsgerichtet, sodass sie dir NICHT sagen werden, wann potenziell wichtige Katalysatoren bevorstehen, oder dir das Wissen vermitteln, warum die Marktstimmung in die eine oder andere Richtung tendiert.
Wenn du technische Analysen und/oder Preisbewegungen als einziges Analysewerkzeug verwendest, erhöhst du die Wahrscheinlichkeit, von einem überraschenden Ereignis kalt erwischt zu werden.
Anfängern empfehle ich daher, zunächst mithilfe der Fundamentalanalyse Handelsideen zu generieren und dann mithilfe der technischen Analyse und der Preisbewegung Handelszugänge und -ausgänge zu finden.