交易加密货币时如何使用技术分析

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在上一课中，我讨论了如何使用基本面分析来了解您感兴趣的特定加密货币，形成方向性偏见（“看涨”或“看跌”），然后确定是否有潜在的贸易想法（做多或做空）。

一旦根据基本面分析确定了方向性偏好，接下来就是确定潜在的交易入场价（“入场” ）和出场价（“出场”），以便获利或减少损失。

对于自由交易者来说，通常使用技术分析（TA）和价格行为（PA）来确定。

在本课中，您将学习如何使用技术分析和价格走势来确定加密货币交易的进场和出场点。

什么是市场价格？

但在讨论技术分析和价格行为是什么之前，我们需要先快速讨论一下什么是市场价格，以及为什么在金融市场中价格会不断变化。

价格实质上是买卖双方同意进行交易的价值。

例如，假设我们在农贸市场，一位农民以1美元的价格出售一袋苹果。如果您或其他人认为这个价格公平，愿意以1美元的价格购买一袋苹果，那么这个市场的价格就是1美元。

现在，如果当天没有顾客愿意以1美元的价格购买一袋苹果，那么农民可能会将价格降到0.95美元（或更低），直到有顾客愿意购买。

反之亦然……如果买家以1美元的价格买光了所有的苹果，并要求提高价格，那么农民可能会将一袋苹果的价格提高到1.1美元（或更高），直到苹果需求放缓或停止。

金融资产也是如此，但规模要大得多。在金融市场上，一件资产可能会有成千上万的买家和卖家，他们对于愿意买/卖的金额和价格都有不同的想法。

这些交易的速度非常快，许多交易只需不到一秒钟的时间，这取决于交易的资产。

由于市场参与者众多，交易每秒钟都在发生，市场价格将不断变动，取决于买卖双方的平衡。换句话说，取决于资产供需之间的平衡。

我们不可能确切知道每个市场参与者正在做什么，以及他们以特定价格买卖的原因。

从小型零售“小鱼”到大型机构“鲸鱼”，各种市场参与者可能基于基本面、纯粹的价格行为投机或非洲象迁徙模式等晦涩难懂的因素进行交易。

我们基本上不可能知道每个交易者的想法，因此，对于任何市场环境，我们所能做的最好的描述就是，价格反映了关于资产的所有已知公开信息以及关于该资产前景的集体看法（即市场情绪）。

这又回到了价格行为和技术分析。

价格行为和技术分析是通过围绕价格历史建立可视或数学框架来了解资产的市场情绪。

通过这个视角，交易者可以了解市场情绪何时看涨、何时看跌或何时持中性态度，并能够发现潜在的拐点或情绪变化。

为了说明这个概念，让我们通过对比特币兑美元（BTC/USD）的价格走势和技术分析进行快速分析，看看交易员的感觉：

在上图中，我们观察了BTC/USD在四个小时内的价格走势，从价格走势来看，我们可以看到在11月份，交易员们看空市场，因为他们在月底之前将市场从接近70,000美元的价格拉低至54,000美元。

我们还可以看到，58,000美元和60,000美元是强劲的支撑区域，在10月份首先作为支撑区域，然后在11月份突破并转变为阻力区域，这告诉我们，如果看跌情绪持续，这可能会吸引卖单。

或者，如果价格短期内突破该区域，则可能吸引买盘。

我在底部的图表中还有一个技术指标，即MACD指标。许多交易员使用该指标来判断价格动能何时可能达到峰值。

在这种情况下，MACD指标走高可能预示着BTC/USD价格从54,000美元飙升至58,000美元的短期上涨可能已经过头，这为交易员可能恢复抛售压力提供了技术分析依据。

因此，如果您的基本面分析表明BTC/USD可能会在未来出现更多的抛售，那么该图表分析也支持这一观点，从而加强了看跌的观点。

这样讲清楚了吗？

如果这些对您来说很陌生，请不要担心！您可以通过阅读我们点值学学院为初学者提供的技术分析课程，了解更多关于MACD和其他技术指标的知识！

在开始学习之前，请记住以下提示。

抛出太多指标往往会导致一种被称为“分析瘫痪”的现象。这时，指标之间开始相互冲突，因为一些工具显示“买入”信号，而另一些工具却显示“卖出”信号。

研究不同的技术分析和价格行为工具，找出2到3个最有用的工具，并开始使用它们，并严格遵循。

多重共线性是一个统计学术语，指对同一类信息进行多次使用。要成功使用技术分析，在使用多个技术指标时必须避免多重共线性。要避免使用那些“共线性”的技术指标，因为它们基于非常相似或相关的输入，导致信息冗余。

在大多数情况下，您不应该单独使用技术分析或价格行为作为交易思路生成工具，尤其是对于加密资产。

技术分析和价格走势总是具有滞后性，因此它们无法告诉你潜在的重大催化剂何时出现，也无法告诉你市场情绪为何偏向某一方。

如果仅使用技术分析和/或价格走势作为分析工具，您被突发事件打蒙的几率就会增加。

对于初学者，这就是为什么我建议使用基本面分析来产生交易想法，然后使用技术分析和价格行为来寻找交易入口和出口。