自分に合ったリワード・ツー・リスク・レシオを見つける方法

「重要なのは、あなたが正しいか間違っているかではなく、正しいときにどれだけのお金を稼ぐか、間違っているときにどれだけのお金を失うかだ」– ジョージ・ソロス

アレックスを紹介する。

アレックスのトレード成績は不安定で、安定した利益を上げる方法を探している。

取引関連のフォーラムを閲覧していたアレックスは、「報酬対リスク（R：R）比率」という用語に出くわし、R：R 比率が高いほど利益を上げる可能性が高くなることを他のトレーダーから学んだ。

彼は、EUR/USD のロングトレードでこれを試して、25 ピップのストップを使用して 50 ピップの利益を目指した。残念ながら、このペアは彼の予想通り 30 ピップ上昇した後、彼の最初のストップロスまで下落してしまった。

ストップが厳しすぎると思った彼は、戦略を見直し、目標とストップの両方を拡大した。彼は 50 ピップのストップで 150 ピップの利益を目指すことにした。

しかし、アレックスはそもそも優れたトレーダーではないため、EUR/USD の上昇の勢いを誤って判断し、ペアは 55 ピップしか上昇せず、エントリーエリアまで下落してしまい、結局 5 ピップの利益で取引を終えることになった。

アレックスの物語はあなたにも馴染みがあるだろうか？

もしそうなら、心配しないで。初心者からプロのトレーダーまで、広いストップとターゲットを設定して正しい判断の確率を高めようとするのはよくあることだ。

しかし、上記の例が示すように、この戦略は取引口座に悪影響を与える可能性もある。

リワード・トゥ・リスク比率は、潜在的なリスク（エントリーからストップロスまでの距離）と潜在的なリワード（エントリーから利益目標までの距離）の比較に過ぎないことを忘れないでください。

上記の例では、アレックスは最初に 2:1 のリスク比率を使用しましたが、その後 3:1 の R:R 比率に引き上げました。後者の取引が成功した場合、アレックスはリスクの 3 倍のピップスを獲得できたことになります。

高いリスク比率の主な魅力は、取引期待値（1取引あたりの利益または損失の額）が増加することだ。

つまり、他の取引で損失をカバーするために、数回だけ取引を成功させればよいので、損失が出た場合のプレッシャーが軽減されるということだ。

まず、より高い/低い利益目標を目指すということは、リスク比率が低い設定よりも価格がさらに変動しなければならないことを意味する。

一方、ストップを過度に狭く設定すると、早期に頻繁に取引から排除され、持続不可能になる。

では、自分に合った R:R 比率を見つけるにはどうすればよいのでしょうか？

完璧なリスク対報酬の比率を見つけるための決定的な方法はありませんが、まず自分の勝率を確認することから始めるのが良いでしょう。

理にかなっていると思わないか？リスク比率が機能する前に、まずその潜在的な報酬を達成するために十分な頻度で勝てることを確認する必要がある。

たとえば、1:1 のリスク比率を使用すると、潜在的な利益は潜在的な損失と同じ大きさになる。これは、過去の勝率が少なくとも 50% である場合にのみ有効だ。

一方、3:1 のリスク比率を使用すると、潜在的な利益は潜在的な損失の 3 倍になるため、少なくとも 25% の確率で正しい判断を下せば利益を得ることができます。

勝率とリスク比率を調整したい場合の便利な公式は以下の通りだ：

必要なリスク比 = (1 / 勝率) – 1

最低勝率 = 1 / (1 + リスク比率)

上記の式を使用すると、1:1 のリスク比率に必要な勝率は、少なくとも 1 / (1+1) = 0.50% であることが確認できる。

同様に、勝率が 40% の場合、長期的に持続するためには、少なくとも (1/0.4) – 1 = 1.5:1 の報酬対リスク比率の取引を見つける必要がある。

さらに一歩進んで考えると、勝率が非常に高い場合は、1:1 未満のリスク比率を使用することも可能であることがわかります。

自分用に、よりパーソナライズされたリスク比率を計算して、それを厳守する前に、勝率を使って良いリスク比率を見つけることは、ごく表面的なことしかできないことを覚えておいてください。

取引により適切な比率を求める場合は、期待値、現在の取引環境（リスク比率が高いほどトレンドで良い結果が出る）、通貨ペアの平均的なボラティリティの範囲からも情報を得ることができる。

外国為替取引の多くの事柄と同様に、すべてのトレーダーやすべての取引に最適な単一の報酬対リスクの比率はありません。しかし、勝率に注意を払い、リスクの管理に努める限り、最終的には一貫して利益を上げる方法を見つけることができるでしょう。