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周三，美联储降息预期增强，市场风险偏好情绪高涨。此前，贝森特提出美联储可能在 9 月份降息 50 个基点。

股市创下新高，美元走弱，油价因国际能源署（IEA）供应过剩警告而下跌，比特币飙升至新 highs。

以下是您可能错过的最新交易日头条新闻！

头条新闻

  • 日本路透社8月短观指数：9.0（预期7.0；前值7.0）
  • 日本7月生产者价格指数（PPI）：2.6%（同比；预期2.6%；前值2.9%）
  • 澳大利亚2025年第二季度工资价格指数：3.4%（同比；预期3.3%，前值3.4%）；0.8%（环比；预期0.8%，前值0.9%）
  • 美国财政部长贝森特表示，美联储应在 9 月份考虑将利率下调 50 个基点
  • 德国7月通胀率最终数据：2.0%（同比；2.0% 预期；2.0% 此前数据）；0.3%（环比；0.3% 预期；0.0% 此前数据）
  • 日本7月机床订单：同比3.6%（预期0.0%；前值-0.5%）
  • 国际能源署预计，由于需求放缓和欧佩克+产量激增，2026 年石油供应过剩将创历史新高，库存将达到疫情以来的最高水平
  • 美国MBA抵押贷款申请（2025年8月8日）：10.9%（前值为3.1%）
  • 美国能源信息署（EIA）2025年8月8日原油库存变动：304万桶（前值为-303万桶）
  • 美国总统特朗普正考虑11名美联储主席候选人，包括大卫·泽尔沃斯和里克·里德尔——CNBC
  • 加拿大央行会议纪要显示，成员曾考虑在7月降息，但最终决定等待更多数据
  • 芝加哥联储主席古尔斯比表示，今年秋季所有美联储会议均为“开放式会议”，若未来通胀和劳动力市场数据明确显示经济降温，将考虑降息
  • 亚特兰大联储主席博斯蒂克表示，若就业市场保持强劲，2025年实施一次降息是合适的
  • 英国皇家特许测量师学会（RICS）7月房价平衡指数：-13.0%（预期-8.0%；前值-7.0%）

整体市场价格走势：

Dollar Index, Gold, S&P 500, Oil, U.S. 10-yr Yield, Bitcoin Overlay

美元指数、黄金、标普500指数、原油、美国10年期国债收益率、比特币叠加图表（来源：TradingView）

周三，市场延续了风险偏好回升的走势，因美国财政部长贝内特发表讲话，暗示鉴于就业数据下调，美联储可能降息 50 个基点，市场对美联储降息的预期进一步增强。

泛欧斯托克600指数上涨0.54%，德国DAX指数和法国CAC 40指数分别上涨0.67%和0.66%，得益于贸易和地缘政治紧张局势在周五特朗普与普京峰会前有所缓解。华尔街连续第二个交易日创下新纪录，标准普尔 500 指数上涨 0.32%，纳斯达克指数上涨 0.14%，道琼斯指数表现更胜一筹，上涨 1.04%，医疗保健股领涨。

市场预计 9 月几乎肯定会降息，国债收益率全线大幅下跌，10 年期国债收益率下跌 5.5 个基点，至 4.24%。在美元走弱、收益率下降和风险情绪改善的支持下，黄金小幅上涨至 3,355 美元。

原油延续跌势，WTI 下跌 0.87% 至 62.75 美元，国际能源署警告可能出现供应过剩和美国库存上升。随着风险偏好与股市达到前所未有的水平，比特币涨破 123,500 美元，创下历史新高，打破 7 月的纪录。

外汇市场表现：美元对主要货币：

Overlay of USD vs. Majors

TradingView提供的美元对主要货币图表叠加图

亚洲时段，美元横盘整理，最初对日元小幅反弹，但欧洲市场开盘后转跌。交易员们可能消化了周二的温和CPI数据，以及欧元区通胀预期从之前的2.9%升至2025年4月的3.1%，这给美元带来了压力。英镑领涨十国集团货币，上涨0.5%，达到近三周高点，因为货币市场风险偏好盛行。

美国财政部长贝森特关于美联储可能降息 50 个基点的言论加剧了午盘美元的疲软，美元指数下跌 0.25%，跌至近三周以来的最低水平。市场完全消化了 9 月降息的概率为 99.9%，美元兑日元在未能维持 148.00 以上的早期反弹后，跌至五日低点。澳元从强于预期的第二季度工资增长中获得额外支撑，同比增幅达3.4%，与第一季度持平并超过澳大利亚储备银行（RBA）的预期，这缓解了市场对进一步降息的预期。

在美联储释放出混合信号后，伦敦收盘时出现了一些获利回吐，博斯蒂克对 9 月份宽松政策持谨慎态度，而古尔斯比则保持不置可否。尽管如此，美元兑所有主要货币普遍收弱。

经济日历上的潜在催化因素

  • 英国6月及2025年第二季度GDP数据将于格林威治时间6:00公布
  • 英国6月工业生产数据，格林威治时间上午6点
  • 英国6月制造业生产数据将于格林威治时间6:00公布
  • 英国6月贸易平衡数据将于格林威治时间上午6点公布
  • 英国6月货物贸易平衡数据将于格林威治标准时间上午6点公布
  • 瑞士7月生产者及进口价格将于格林威治标准时间上午6:30公布
  • 法国7月通胀率最终数据（格林威治标准时间上午6:45）
  • 英国6月30日劳动生产率数据（格林威治标准时间上午8:30）
  • 欧元区2025年第二季度国内生产总值（GDP）增长率第二次预估于格林威治标准时间上午9:00
  • 欧元区2025年第二季度就业变化初步数据（GMT时间上午9:00）
  • 欧元区6月工业生产数据（格林威治标准时间上午9:00）
  • 英国国家经济与社会研究所（NIESR）7月月度GDP跟踪报告将于格林威治标准时间12:00发布
  • 美国8月9日初请失业金人数，格林威治时间12:30
  • 美国7月生产者价格指数（PPI）报告，格林威治时间12:30
  • 美国联邦储备委员会巴金讲话，格林威治标准时间下午6:00
  • 美国联邦储备委员会8月13日资产负债表（格林威治时间晚上8:30）

准备好了吗？伦敦交易员们可能会将注意力集中在英国的一系列数据上，其中GDP、生产数据和贸易平衡可能会为英镑定下基调。随后，欧元区 GDP 和工业产出数据将公布，为欧元走势增添动力，然后美国交易员们才会入场。

随后，美国时段将因生产者物价指数（PPI）和初请失业金人数数据升温，这两项数据对美联储降息预期至关重要，因此美元汇率可能出现剧烈波动。

与往常一样，请关注可能影响整体市场情绪的全球贸易发展和地缘政治头条新闻。保持机敏，进行交易时不要忘记查看我们的外汇相关性计算器！