일일 종합 시장 요약 - 2025년 8월 13일

수요일, 베센트 연방준비은행 총재가 9월에 50bp의 금리 인하 가능성을 언급하면서 연방준비은행의 금리 인하 기대가 강화되고, 시장에는 위험 선호 심리가 확산되었습니다.

주가는 새로운 기록을 경신했으며, 달러는 약세를 보였고, 국제에너지기구(IEA)의 공급 과잉 경고로 인해 원유 가격은 하락했으며, 비트코인은 새로운 고점을 기록했습니다.

지난 거래 세션에서 놓칠 수 있는 주요 헤드라인입니다!

헤드라인:

• 일본 로이터 탄칸 지수 8월: 9.0 (예상 7.0; 이전 7.0)
• 일본 7월생산자물가지수(PPI): 2.6% (전년 동기 대비) (예상 2.6%; 이전 2.9%)
• 호주 2025년 2분기 임금 가격 지수: 3.4% (전년 동기 대비) (3.3% 예상; 3.4% 이전) 0.8% (분기 대비) (0.8% 예상; 0.9% 이전)
• 미국 재무장관 베센트는 9월에 50bp의 연방준비은행 금리 인하가 논의될 것이라고 밝혔습니다.
• 독일 7월 최종 소비자물가 상승률: 2.0% (전년 동기 대비) (2.0% 예상; 2.0% 이전) 0.3% (전월 대비) (0.3% 예상; 0.0% 이전)
• 일본 7월 기계공구 주문량: 3.6% 전년 동기 대비 (0.0% 전년 동기 대비 예상; -0.5% 전년 동기 대비 이전)
• IEA, 수요 둔화와 OPEC+의 생산량 급증으로2026년에 석유 공급 과잉이 기록적으로 증가할 것으로전망
• 2025년 8월 8일 미국 MBA 주택담보대출 신청 건수: 10.9% (이전 3.1%)
• 미국 EIA 원유 재고 변동 (2025년 8월 8일 기준): 3.04M (-3.03M 이전)
• 미국 트럼프 대통령은 데이비드 제르보스와 릭 라이더를 포함한 11명의 후보를 연방준비제도(Fed) 의장 후보로 검토 중 – CNBC
• BOC 회의록에 따르면 위원들은 7월에 금리 인하를 검토했으나 추가 데이터 기다리기로 결정
• 시카고 연방준비은행 총재 구울스비는 올 가을 모든 Fed 회의가 '실시간' 회의로, 향후 인플레이션과 고용 데이터가 명확히 둔화 신호를 보이면 금리 인하가 가능하다고 밝혔습니다
• 애틀랜타 연방준비은행 총재 보스틱은 고용이 견고하게 유지된다면 2025년에 금리 인하 한 번이 적절하다고 언급했습니다
• 영국 RICS 7월 주택 가격 균형 지수: -13.0% (-8.0% 예상; -7.0% 이전)

광범위한 시장 가격 동향:

달러 지수, 금, S&P 500, 원유, 미국 10년물 금리, 비트코인 오버레이 차트 (TradingView 제공)

수요일, 베넷 재무장관이 고용 수치의 하향 조정으로 50bp의 금리 인하가 가능할 것이라고 밝힌 이후 연방준비은행의 금리 인하 기대가 확고해지면서 시장은 리스크 선호의 랠리를 이어갔습니다.

유럽 주요 증시 지수인 Stoxx 600은 0.54% 상승했으며, 독일 DAX와 프랑스 CAC 40은 각각 0.67%와 0.66% 상승했습니다. 이는 금요일 트럼프-푸틴 정상회담을 앞두고 무역 및 지정학적 긴장이 완화되면서 지지받았습니다. 월스트리트는 2일 연속으로 새로운 기록을 경신했습니다. S&P 500은 0.32% 상승했고 나스닥은 0.14% 상승한 반면, 다우 지수는 의료 주가 상승에 힘입어 1.04% 상승하며 다른 지수를 능가했습니다.

시장이 9월 금리 인하를 거의 확실시하면서국채 수익률이 전반적으로 급락했고, 10년물 수익률은 5.5bp 하락한 4.24%를 기록했습니다. 금은 달러 약세, 수익률 하락, 위험 심리 개선에 힘입어 소폭 상승한 3,355달러를 기록했습니다.

원유는 IEA가 공급 과잉 가능성과 미국 재고 증가를 경고하면서 WTI가 0.87% 하락한 62.75달러로 하락세를 이어갔습니다. 비트코인은 주식 시장이 전례 없는 수준에 도달하면서 위험 성향이 확대됨에 따라 123,500달러를 넘어 사상 최고치를 경신했습니다.

외환 시장 동향: 미국 달러 vs. 주요 통화:

트레이딩뷰의 USD vs. 주요 통화 차트 중첩

달러는 아시아 거래 시간 동안 횡보하며, 처음에는 엔화에 대해 소폭 반등했지만 유럽 시장이 개장하면서 하락세로 돌아섰습니다. 트레이더들은 화요일의 양호한 CPI 데이터와 2025년 4월 3.1%로 이전의 2.9%에서 상승한 유로 지역의 안정적인 인플레이션 기대치를 소화한 것으로 보이며, 이는 달러에 압박을 가하고 있습니다. 스털링은 0.5% 상승으로 G10 통화 중 가장 큰 상승폭을 기록하며, 통화 시장에서 위험 선호 심리가 확산되면서 3주 만에 최고치를 기록했습니다.

베센트 재무장관이 연방준비은행이 50bp의 금리 인하를 단행할 가능성이 있다고 발언하면서 달러 약세가 정오에 더욱 확대되어 달러 지수는 0.25% 하락하며 3주 만에 최저치를 기록했습니다. 시장은 9월 금리 인하 가능성을 99.9%로 완전히 반영하여, 달러는 148.00을 상회하며 초기 회복세를 유지하지 못하고 엔화에 대해 5일 만에 최저치를 기록했습니다. 호주 달러는 예상보다 강한 2분기 임금 성장률(연간 3.4%)이 1분기 수준과 일치하고 호주 중앙은행(RBA)의 전망을 상회하며 추가 지지세를 받았습니다. 이는 더 깊은 금리 인하 기대를 완화시켰습니다.

런던 시장 마감 무렵에는 연준의 엇갈린 메시지로 일부 이익 실현이 나타났습니다. 보스틱은 9월 금리 인하에 대해 신중한 태도를 보인 반면, 굴스비는 여전히 명확한 입장을 밝히지 않았습니다. 그럼에도 불구하고 달러는 모든 주요 통화에 대해 전반적으로 약세로 마감했습니다.

경제 일정표상의 잠재적 촉매제

• 영국 6월 및 2025년 2분기GDP 보고서 (GMT 오전 6시)
• 영국 6월 산업 생산 지표 (GMT 오전 6시)
• 영국 6월 제조업 생산 지표 (GMT 오전 6시)
• 영국 6월 무역수지, 오전 6시(GMT)
• 영국 6월 상품 무역 수지 (GMT 오전 6시)
• 스위스 7월 생산자 및 수입 가격 6:30 am GMT
• 프랑스 7월 최종 소비자 물가 상승률 (GMT 오전 6시 45분)
• 영국 6월 30일 노동 생산성 (GMT 오전 8시 30분)
• 유로존 2025년 2분기 국내총생산(GDP) 성장률 2차 추정치 오전 9시 (GMT)
• 유로존 2025년 2분기 고용 변화 예비치 오전 9시 (GMT)
• 유로존 6월 산업 생산 지표 (GMT 오전 9시)
• 영국 NIESR 7월 월간 GDP 추정치 오후 12시 (GMT)
• 미국 8월 9일 신규 실업수당 신청 건수 (GMT 오후 12시 30분)
• 미국 7월 생산자물가지수(PPI) 보고서 오후 12시 30분 (GMT)
• 미국 연방준비제도(Fed) 바킨 연설 오후 6시 (GMT)
• 미국 연방준비제도(Fed) 8월 13일 자산부채표 발표 (GMT 오후 8시 30분)

안전벨트를 매세요! 런던 트레이더들은 GDP, 생산 수치, 무역 수지 등 영국 경제 지표에 집중할 것으로 보이며, 이러한 지표들이 파운드 화의 향방을 결정할 것으로 보입니다. 그 다음으로 유로존 GDP와 산업 생산이 발표되어 미국 트레이더들이 등장하기 전에 유로화 움직임에 불을 지필 것으로 보입니다.

이어 미국 세션에서는 PPI와 실업 보험 청구 건수가 발표되며, 이는 Fed 금리 인하 기대감을 형성하는 핵심 지표로, USD 통화쌍의 변동성이 급증할 수 있습니다.

항상 그렇듯이, 전반적인 시장 심리에 영향을 미칠 수 있는 글로벌 무역 상황과 지정학적 헤드라인을 주시하시기 바랍니다. 민첩하게 대응하시고, 거래를 진행할 때는 외환 상관 관계 계산기를 확인하는 것을 잊지 마세요!