This article has been translated from English to Thai.
ธนาคารกลางโชว์พลังในวันพุธที่ผ่านมา เมื่อเฟดออกมาลดอัตราดอกเบี้ยตามคาด แต่ก็ยังทำให้เกิดความไม่แน่นอนในการประชุมเดือนธันวาคม ส่งผลให้เกิดความผันผวนในตลาดและส่งสัญญาณชัดเจนว่านโยบาย "ไม่ถูกกำหนดไว้ล่วงหน้า"
เช็คข่าวฟอเร็กซ์และอัปเดตเศรษฐกิจที่คุณอาจพลาดในเซสชั่นล่าสุด!
หัวข้อข่าว & ข้อมูล:
- อัตราการเติบโตของดัชนีราคาผู้บริโภคของออสเตรเลีย สำหรับวันที่ 30 กันยายน 2025: 3.2% ต่อปี (คาดการณ์ไว้ที่ 2.9% ต่อปี; ก่อนหน้านั้น 2.1% ต่อปี); 1.3% ต่อไตรมาส (คาดการณ์ไว้ที่ 1.0% ต่อไตรมาส; ก่อนหน้านั้น 0.7% ต่อไตรมาส)
- ความเชื่อมั่นผู้บริโภคของญี่ปุ่นสำหรับเดือนตุลาคม 2025: 35.8 (คาดการณ์ไว้ที่ 35.5; ก่อนหน้านั้น 35.3)
- ดัชนีความเชื่อมั่นทางเศรษฐกิจของสวิตเซอร์แลนด์สำหรับเดือนตุลาคม 2025: -7.7 (คาดการณ์ไว้ที่ -38.0; ก่อนหน้านั้น -46.4)
- การพัฒนาทางการเงินของสหราชอาณาจักรสำหรับเดือนกันยายน 2025
- ปริมาณเงิน M4 ของสหราชอาณาจักรสำหรับเดือนกันยายน 2025: 0.6% ต่อเดือน (คาดการณ์ไว้ที่ 0.3% ต่อเดือน; ก่อนหน้านั้น 0.4% ต่อเดือน)
- การอนุมัติสินเชื่อที่อยู่อาศัยของสหราชอาณาจักรสำหรับเดือนกันยายน 2025: 65.94k (คาดการณ์ไว้ที่ 64.4k; ก่อนหน้านั้น 64.68k)
- สินเชื่อสุทธิให้กับบุคคลของสหราชอาณาจักรสำหรับเดือนกันยายน 2025: 7.0B (คาดการณ์ไว้ที่ 4.2B; ก่อนหน้านั้น 6.0B)
- การสมัครสินเชื่อที่อยู่อาศัยของสหรัฐสำหรับวันที่ 24 ตุลาคม 2025: 7.1% (-0.3% ก่อนหน้านั้น)
- อัตราดอกเบี้ยสินเชื่อที่อยู่อาศัย 30 ปีของสหรัฐสำหรับวันที่ 24 ตุลาคม 2025: 6.3% (ก่อนหน้านั้น 6.37%)
- ยอดขายบ้านรอปิดของสหรัฐสำหรับเดือนกันยายน 2025: 0.0% ต่อเดือน (คาดการณ์ไว้ที่ 1.3% ต่อเดือน; ก่อนหน้านั้น 4.0% ต่อเดือน); -0.9% ต่อปี (คาดการณ์ไว้ที่ 2.9% ต่อปี; ก่อนหน้านั้น 3.8% ต่อปี)
- ธนาคารกลางแคนาดาลดอัตราดอกเบี้ยนโยบายลง 25 จุดพื้นฐานเหลือ 2.25% โดยอ้างถึงความอ่อนแอทางเศรษฐกิจจากภาษีการค้าของสหรัฐ และส่งสัญญาณว่าหากแนวโน้มไม่เปลี่ยนแปลง นี่อาจเป็นจุดสิ้นสุดของรอบการผ่อนคลายปัจจุบัน
- การเปลี่ยนแปลงสต็อกน้ำมันดิบของ EIA สหรัฐสำหรับวันที่ 24 ตุลาคม 2025: -6.86M (-0.96M ก่อนหน้านั้น)
- เฟดลดอัตราดอกเบี้ยมาตรฐานลง 25 จุดพื้นฐานมาอยู่ในช่วง 3.75%-4% โดยยอมรับว่าการเติบโตทางเศรษฐกิจปานกลาง การจ้างงานชะลอตัว และเงินเฟ้อที่ยังสูงกว่าเป้าหมาย FOMC อ้างถึงความไม่แน่นอนที่เพิ่มขึ้นจากการปิดรัฐบาลและการขาดข้อมูลใหม่ และส่งสัญญาณว่าการปรับเพิ่มเติมขึ้นอยู่กับตัวชี้วัดเศรษฐกิจที่เข้ามา โดยการลดงบดุลจะสิ้นสุดวันที่ 1 ธันวาคม
การเคลื่อนไหวของราคาตลาดโดยรวม:
ดัชนีดอลลาร์, ทองคำ, S&P 500, น้ำมัน, ผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐ 10 ปี, Bitcoin Overlay Chart by TradingView
เซสชั่นวันพุธเปิดสอนบทเรียนความผันผวนที่ขับเคลื่อนด้วยธนาคารกลาง โดยตลาดตื่นตัวและเคลื่อนไหวอย่างรวดเร็วในช่วงการซื้อขายของสหรัฐ หลังจากประธานเจอโรม พาวเวลล์หันไปในแนวทางเข้มงวดขัดกับความคาดหวังก่อนหน้านี้สำหรับการผ่อนคลายนโยบายต่อเนื่อง
S&P 500 เริ่มต้นด้วยการซื้อขายสูงขึ้นหลังจากเฟดลดอัตราดอกเบี้ยตามคาด แต่กลับพลิกกลับอย่างรุนแรงในงานแถลงข่าวของพาวเวลล์หลังจากที่เขาตอบโต้สมมติฐานของตลาดเกี่ยวกับการลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนธันวาคม ดัชนีนี้ยังคงสามารถฟื้นตัวได้ก่อนปิดตลาด อาจเป็นเพราะความคาดหวังเชิงบวกสำหรับการประกาศรายได้ของบริษัทเทคโนโลยีใหญ่ๆ หลายแห่งหลังจบเซสชั่น
ทองคำ มีการขึ้นลงอย่างมากในวันเดียว เริ่มต้นด้วยการเพิ่มขึ้นเกือบ 2% ในช่วงเช้าที่ลอนดอนก่อนที่จะพลิกกลับอย่างรวดเร็วเมื่อเริ่มเซสชั่นในสหรัฐ น่าจะเป็นการทำกำไรในวันเดียวก่อนเหตุการณ์ FOMC ทองคำลดลงในช่วงบ่ายของสหรัฐ ซึ่งสัมพันธ์กับการลดการคาดหวังในการเคลื่อนไหวอัตราดอกเบี้ยครั้งถัดไปของพาวเวลล์ ปิดตลาดที่ประมาณ $3,947 ต่อออนซ์
น้ำมันดิบ WTI ทวนกระแสที่เสี่ยงออก โดยเพิ่มขึ้น 0.65% ปิดเกือบ $60 เนื่องจากการดึงน้ำมันดิบของสหรัฐลดลงอย่างมาก (-6.86 ล้านบาร์เรล เมื่อเทียบกับการคาดการณ์ว่าจะลดน้อยกว่า) ซึ่งอาจให้การสนับสนุนพื้นฐานในระยะสั้น แม้จะมีความกังวลล่าสุดเกี่ยวกับความต้องการทั่วโลกที่ชะลอตัว น้ำมันมีแนวโน้มสูงขึ้นตลอดเซสชั่นของสหรัฐก่อนเหตุการณ์สำคัญ
บิตคอยน์ ขาดทุนอย่างน่าทึ่ง ลดลง 1.77% ซื้อขายอยู่ราว $110,821 เนื่องจากสกุลเงินดิจิทัลขายออกก่อนและหลังการตัดสินใจของเฟด ด้วยอัตราผลตอบแทนจริงที่เพิ่มขึ้นและดอลลาร์ที่แข็งขึ้นซึ่งอาจกดดันสินทรัพย์ดิจิทัล
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐ 10 ปีพุ่งขึ้นอย่างรวดเร็วหลังจากคำพูดของพาวเวลล์ เพิ่มขึ้นเป็น 4.10% (ขึ้นประมาณ 2.26% ในวันเดียว) เนื่องจากตลาดพันธบัตรปรับราคาใหม่อย่างรวดเร็วเพื่อลดการคาดการณ์การลดอัตราดอกเบี้ย อัตราผลตอบแทนสองปีเพิ่มขึ้นมากยิ่งขึ้น เพิ่มขึ้นเป็น 3.6% เนื่องจากนักเทรดลดการเดิมพันการผ่อนคลายในเดือนธันวาคมจากกว่า 90% ก่อนการแถลงข่าวเหลือประมาณ 60% หลังจากนั้น
พฤติกรรมตลาดฟอเร็กซ์: ดอลลาร์สหรัฐเทียบกับสกุลเงินหลัก:
Overlay ของ USD เทียบกับสกุลเงินหลัก Chart by TradingView
ดอลลาร์สหรัฐทำกำไรอย่างมากในวันพุธ ขึ้นลงอย่างทั่วถึงเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลักหลังจากเซสชั่นที่ผันผวนซึ่งถูกกระตุ้นโดย ข้อความที่เข้มงวดของเฟดที่ทำให้ตลาดตกใจ
ในช่วงเซสชั่นเอเชีย ดอลลาร์มีการซื้อขายผสมผสานกับความโน้มเอียงขาขึ้นเล็กน้อยเนื่องจากตลาดวางตัวระมัดระวังก่อนการตัดสินใจของธนาคารกลางหลายแห่ง ข้อมูลเงินเฟ้อของออสเตรเลียที่แสดงการเร่งขึ้นอย่างชัดเจนเป็น 3.2% ต่อปีให้การสนับสนุนเริ่มต้นแก่ความเชื่อมั่นเสี่ยง แต่มีผลกระทบจำกัดต่อการเคลื่อนไหวของดอลลาร์
ดอลลาร์ยังคงมีแนวโน้มขาขึ้นผ่านเซสชั่นเช้าของลอนดอน และเนื่องจากไม่มีปัจจัยกระตุ้นที่ชัดเจน นักเทรดน่าจะอยู่ในโหมดรอดูการตัดสินใจของธนาคารกลางแคนาดาและเฟด
จุดพลิกผันที่สำคัญเกิดขึ้นในช่วงบ่ายของเซสชั่นสหรัฐ เริ่มแรกดอลลาร์ลดลงก่อนแถลงการณ์ FOMC เวลา 2:00 PM ET เนื่องจากตลาดอาจคาดการณ์การลดอัตราดอกเบี้ย 0.25% อย่างตรงไปตรงมา อย่างไรก็ตาม งานแถลงข่าวของพาวเวลล์ที่เริ่มเวลา 2:30 PM ET ทำให้ดอลลาร์พุ่งอย่างรวดเร็ว เนื่องจาก ประธานเฟดแถลงการที่เข้มงวดอย่างไม่คาดคิด
คำกล่าวของพาวเวลล์ว่า การลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนธันวาคม "ไม่ใช่ข้อสรุปที่ตายตัว, ห่างไกลจากการเป็นอย่างนั้น" และการเน้นว่า "นโยบายไม่ถูกกำหนดล่วงหน้า" ทำให้เกิดแรงสั่นสะเทือนในตลาดฟอเร็กซ์ ดอลลาร์พุ่งขึ้นทั่วกระดาน โดยดัชนี DXY เพิ่มขึ้นประมาณ 0.5% เนื่องจากนักเทรดปลดความคาดหวังในการผ่อนคลายระยะสั้น
USD/CAD ยังคงทรงตัว (-0.01%) แม้ธนาคารกลางแคนาดาลดอัตราดอกเบี้ย เนื่องจากสัญญาณของธนาคารแคนาดาว่าอาจหยุดการผ่อนคลายให้การชดเชยต่อความแข็งแกร่งของดอลลาร์โดยทั่ว
เมื่อปิดเซสชั่นวันพุธ ดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลักทั้งหมด ยกเว้นดอลลาร์แคนาดาซึ่งปิดทรงตัวค่อนข้างคงที่
ตัวกระตุ้นที่อาจเกิดขึ้นในปฏิทินเศรษฐกิจ
- ความเชื่อมั่นทางธุรกิจ ANZ ของนิวซีแลนด์สำหรับเดือนตุลาคม 2025 เวลา 12:00 am GMT
- ราคานำเข้าและส่งออกของออสเตรเลียสำหรับวันที่ 30 กันยายน 2025 เวลา 12:30 am GMT
- คำแถลงนโยบายการเงิน & รายงานแนวโน้มรายไตรมาสของธนาคารกลางญี่ปุ่นเวลา 3:00 am GMT
- อัตราการเติบโตของ GDP ของฝรั่งเศสสำหรับวันที่ 30 กันยายน 2025 เวลา 6:30 am GMT
- ดัชนีชี้นำของ KOF สวิตเซอร์แลนด์สำหรับเดือนตุลาคม 2025 เวลา 8:00 am GMT
- อัตราการว่างงานของเยอรมนีสำหรับเดือนตุลาคม 2025 เวลา 8:55 am GMT
- อัตราการเติบโตของ GDP ของเยอรมนีสำหรับวันที่ 30 กันยายน 2025 เวลา 9:00 am GMT
- ความเชื่อมั่นทางเศรษฐกิจของยูโรโซนสำหรับเดือนตุลาคม 2025 เวลา 10:00 am GMT
- อัตราการเติบโตของ GDP ของยูโรโซนสำหรับวันที่ 30 กันยายน 2025 เวลา 10:00 am GMT
- อัตราการว่างงานของยูโรโซนสำหรับเดือนกันยายน 2025 เวลา 10:00 am GMT
- การขอรับสวัสดิการว่างงานเริ่มต้นของสหรัฐสำหรับวันที่ 27 กันยายน 2025
- อัตราการเติบโตของ GDP ของสหรัฐ & ราคาหลัก PCE (Q/Q) สำหรับวันที่ 30 กันยายน 2025
- คำแถลงนโยบายการเงินของธนาคารกลางยุโรปเวลา 1:15 pm GMT
- งานแถลงข่าวของธนาคารกลางยุโรปเวลา 1:45 pm GMT
- การกล่าวสุนทรพจน์ของเบาว์แมนเฟดสหรัฐฯ เวลา 1:55 pm GMT
- การกล่าวสุนทรพจน์ของโลแกนเฟดสหรัฐฯ เวลา 5:15 pm GMT
โฟกัสของวันพฤหัสบดีจะเปลี่ยนไปที่การตัดสินใจนโยบายการเงินของธนาคารกลางญี่ปุ่นและธนาคารกลางยุโรป แม้ความสนใจของตลาดอาจยังคงเน้นไปที่แถลงการณ์ FOMC ของวันนี้และการพัฒนาล่าสุดจากการเจรจาการค้าสหรัฐ-จีน หลังจากการประชุมที่คาดว่าจะมีขึ้นระหว่าง ประธานาธิบดีทรัมป์และประธานาธิบดีจีนสีจิ้นผิงในเกาหลีใต้
ECB คาดว่าจะคงอัตราดอกเบี้ยไม่เปลี่ยนแปลง ทำให้โทนของงานแถลงข่าวและการคาดการณ์เศรษฐกิจที่อัปเดตมีความสำคัญต่อทิศทางของยูโร
การตัดสินใจของ BoJ อาจสร้างความผันผวนในคู่เงินเยน โดยเฉพาะหลังจากคำกล่าวของรัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังสหรัฐ เบสเซนท์ ที่ชื่นชมความมุ่งมั่นของญี่ปุ่นต่อความเป็นอิสระของธนาคารกลาง
หากมีการเผยแพร่ข้อมูล GDP ล่วงหน้าของสหรัฐฯ และการขอรับสวัสดิการว่างงานเริ่มต้นจะให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับแรงขับเคลื่อนทางเศรษฐกิจและสภาพตลาดแรงงาน ซึ่งอาจกระตุ้นการตอบสนองของตลาดในระยะสั้น
ความคืบหน้าใด ๆ ในการแก้ไขปัญหาการปิดตัวของรัฐบาลสหรัฐฯ ก็อาจส่งผลต่อความเชื่อมั่นของตลาด แม้ว่าการพัฒนาที่เป็นรูปธรรมดูเหมือนจะไม่มีแนวโน้มในระยะใกล้นี้
วันพฤหัสบดีนี้อาจเป็นการขี่ที่ดุเดือดอีกครั้ง ดังนั้นโปรดระวังเพื่อนๆ ชาวฟอเร็กซ์และอย่าลืมตรวจสอบ เครื่องคำนวณความสัมพันธ์ของสกุลเงินฟอเร็กซ์ เมื่อวางแผนจะเสี่ยง!
