สรุปตลาดกว้างรายวัน – 10 กันยายน 2025

ตลาดหันมาเกียร์ใหม่ในวันพุธ เมื่อราคาผู้ผลิตสหรัฐที่อ่อนลง ความไม่แน่นอนของ ECB ที่กำลังมาเยือน และความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ที่สูงขึ้น จัดเวทีสำหรับการเปิดตัว CPI ที่สำคัญในวันพฤหัสบดีนี้

ด้วยความน่าจะเป็นในการลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดเกือบ 90% และความแตกต่างทางนโยบายที่ปรากฏ นักเทรดกำลังเตรียมพร้อมสำหรับเซสชั่นที่อาจมีความผันผวน

เช็คพาดหัวข่าวและอัพเดตเศรษฐกิจที่คุณอาจพลาดไปใน เซสชั่นเทรดล่าสุด!

พาดหัวข่าว:

• จำนวนผู้เยี่ยมเยือนนิวซีแลนด์ในเดือนกรกฎาคม: 6.6% y/y (คาดการณ์ 2.5% y/y; ก่อนหน้า 0.8% y/y)
• ดัชนีทังกันญี่ปุ่นสำหรับเดือนกันยายน: 13.0 (คาดการณ์ 10.0; ก่อนหน้า 9.0)
• อิสราเอล โจมตีผู้นำฮามาสในกาตาร์
• โปแลนด์ยิงโดรนรัสเซียในน่านฟ้า กลายเป็นสมาชิกนาโต้รายแรกที่ยิงในสงครามยูเครน
• ผู้พิพากษาของสหรัฐฯ สั่งระงับการไล่ออกของ สมาชิก FOMC ลิซ่า คุก ชั่วคราว
• จีน PPI อัตราการเติบโตในเดือนสิงหาคม: -2.9% y/y (คาดการณ์ -3.0% y/y; ก่อนหน้า -3.6% y/y)
• ดัชนีราคาผู้บริโภคจีน ในเดือนสิงหาคม: -0.4% y/y (คาดการณ์ -0.1% y/y; ก่อนหน้า 0.0% y/y); 0.0% m/m (คาดการณ์ 0.3% m/m; ก่อนหน้า 0.4% m/m)
• ดัชนีราคาผู้ผลิตสหรัฐ ในเดือนสิงหาคม: -0.1% m/m (คาดการณ์ 0.4% m/m; ก่อนหน้า 0.9% m/m); 2.6% y/y (คาดการณ์ 3.4% y/y; ก่อนหน้า 3.3% y/y)
  • ดัชนีราคาผู้ผลิตพื้นฐานสหรัฐในเดือนสิงหาคม: -0.1% m/m (คาดการณ์ 0.4% m/m; ก่อนหน้า 0.9% m/m); 2.8% y/y (คาดการณ์ 3.6% y/y; ก่อนหน้า 3.7% y/y)
• สินค้าส่งออกสหรัฐเดือนกรกฎาคม: 0.1% m/m (คาดการณ์ 0.2% m/m; ก่อนหน้า 0.1% m/m)
• Oracle ทะยานขึ้นประมาณ 43% สู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์หลังจากที่บริษัทเปิดเผยสัญญาหลายพันล้านดอลลาร์
• Reuters รายงานว่า ทรัมป์กระตุ้นให้ EU กำหนดภาษี 100% สำหรับจีนและอินเดีย เพื่อกดดันพุทิน
• การเปลี่ยนแปลงของสต็อกน้ำมันดิบสหรัฐ EIA สำหรับวันที่ 5 กันยายน 2025: 3.94M (ก่อนหน้า 2.42M)

การเคลื่อนไหวของราคาตลาดในวงกว้าง:

สินทรัพย์หลักทำการซื้อขายอย่างระมัดระวังก่อนข้อมูล CPI ของสหรัฐในวันพฤหัสบดี โดยการลดลงของราคาผู้ผลิตในวันพุธที่น่าประหลาดใจ – ลดลง 0.1% เทียบกับที่คาด 0.3% นับเป็นการลดลงครั้งแรกในสี่เดือน – ยืนยันความคาดหวังในการลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดที่มีความน่าจะเป็น 90% สำหรับการประชุม FOMC ของสัปดาห์หน้า

หุ้นยุโรป ปิดผสมกันเมื่อโปแลนด์ยิงโดรนรัสเซียที่ละเมิดน่านฟ้าของนาโต้ ถือเป็นการกระทำทางทหารครั้งแรกของพันธมิตรในระหว่างความขัดแย้งในยูเครน CAC 40 ขยับขึ้น 0.15% ในขณะที่ DAX ของเยอรมันลดลง 0.36% ท่ามกลางความตึงเครียดในภูมิภาค ดัชนีสหรัฐทำสถิติใหม่โดย S&P 500 ขึ้น 0.30% ไปที่ 6,532.04 กระตุ้นโดยการพุ่งขึ้นของ Oracle ถึง 36% จากความคาดหวังใน AI cloud แม้ว่ากำไรจะถูกจำกัดโดยความอ่อนแอของ Apple และการทำกำไรในช่วงบ่าย

ทองคำ ปิดในแดนบวกอีกครั้งที่ $3,640 สนับสนุนโดยความคาดหวังของเฟดที่ไม่เข้มงวดและความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์จากการยกระดับโปแลนด์-รัสเซียและการโจมตีทางอากาศของอิสราเอลในโดฮา อัตราผลตอบแทนพันธบัตร 10 ปีลดลง 4.2 จุดฐานสู่ 4.03% ต่ำสุดตั้งแต่เดือนเมษายน ขณะที่ราคาผู้ผลิตลดลงหนุนความคาดหวังของการผ่อนคลายนโยบาย น้ำมันดิบ WTI เพิ่มขึ้น 1.71% สู่ $63.75 จากความตึงเครียดในตะวันออกกลางและความกังวลนาโต้-รัสเซีย Bitcoin ขยับขึ้นเล็กน้อยสู่ $114,000 รับความรู้สึกเสี่ยงจากการคาดหวังของการผ่อนปรนทางการเงิน

พฤติกรรมตลาด FX: ดอลลาร์สหรัฐกับสกุลเงินหลัก:

ดอลลาร์ทำการซื้อขายผสมในวันพุธ เนื่องจากความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์และข้อมูลอัตราเงินเฟ้อที่อ่อนลงทำให้ค่าเงินเคลื่อนไหวในทิศทางต่าง ๆ ดอลลาร์เริ่มอยู่ในกรอบกับสกุลเงินหลักส่วนใหญ่ แม้ว่าสกุลเงินแอนติโพเดียนจะได้รับการสนับสนุนจากข้อมูลเงินฝืดของจีนแสดงให้เห็น CPI ติดลบที่ -0.4% y/y และมีรายงานว่าผู้ประกันตนจีนเพิ่มการถือครองหุ้นเป็นระดับสูงสุด แรงกดดันเพิ่มเติมมาจากผู้พิพากษาของรัฐบาลกลางที่ระงับความพยายามของทรัมป์ในการถอดถอนผู้ว่าการธนาคารกลางลิซ่า คุก ชั่วคราว รักษาสิทธิ์การลงคะแนนเสียง FOMC ของเธอสำหรับการประชุมสัปดาห์หน้า

ชั่วโมงในยุโรปมีความผันผวนเล็กน้อยของดอลลาร์เมื่อตลาดย่อยเหตุการณ์โดรนรัสเซีย-โปแลนด์รวมทั้งการโจมตีทางอากาศของอิสราเอลในโดฮา การลดลงที่คาดไม่ถึงในราคาผู้ผลิตของสหรัฐ ซึ่งลดลง 0.1% เทียบกับคาดการณ์ +0.3% จุดประกายการเก็งกำไรเกี่ยวกับการลดอัตราดอกเบี้ยเฟด 50 จุดฐาน โดยที่การวิจารณ์พาวเวลล์ของทรัมป์บนโซเชียลมีเดียทำให้เกิดความรู้สึกตลาดที่เป็นขาลง

อย่างไรก็ตาม ดอลลาร์แสดงความยืดหยุ่นจนถึงการปิดตลาดในลอนดอน โดยฟื้นตัวขึ้นแม้อัตราผลตอบแทนพันธบัตร 10 ปีจะลดลงสู่ 4.03% เมื่อถึงสิ้นวัน ดอลลาร์สิ้นสุดในแดนบวกกับสกุลเงินที่ปลอดภัยและยูโรในขณะที่เสียพื้นที่ให้กับสกุลเงินที่ไวต่อความเสี่ยงเช่น GBP, AUD และ NZD

ตัวเร่งปฏิกิริยาศักยภาพที่จะเกิดขึ้นในปฏิทินเศรษฐกิจ

• ความคาดหวังเงินเฟ้อผู้บริโภคออสเตรเลียสำหรับเดือนกันยายนเวลา 01:00 น. GMT
• คำพูดของ RBA Connolly ออสเตรเลียเวลา 01:30 น. GMT
• การตัดสินใจอัตราดอกเบี้ย ECB ของกลุ่มยูโรสำหรับเดือนกันยายนเวลา 12:15 น. GMT
• อัตราการเติบโตดัชนีราคาผู้บริโภคสหรัฐสำหรับเดือนสิงหาคมเวลา 12:30 น. GMT
• การเรียกร้องผู้ว่างงานเบื้องต้นของสหรัฐสำหรับวันที่ 6 กันยายน 2025 เวลา 12:30 น. GMT
• การแถลงข่าว ECB ของกลุ่มยูโรเวลา 12:45 น. GMT
• งบประมาณรายเดือนของสหรัฐสำหรับเดือนสิงหาคมเวลา 18:00 น. GMT
• งบดุลของเฟดสหรัฐสำหรับวันที่ 10 กันยายน 2025 เวลา 20:30 น. GMT
• PMI ธุรกิจนิวซีแลนด์สำหรับเดือนสิงหาคมเวลา 22:30 น. GMT
• รายจ่ายผ่านบัตรอิเล็กทรอนิกส์นิวซีแลนด์สำหรับเดือนสิงหาคมเวลา 22:45 น. GMT
• ยอดขายปลีกบัตรอิเล็กทรอนิกส์นิวซีแลนด์สำหรับเดือนสิงหาคมเวลา 22:45 น. GMT

นักเทรดลอนดอนจะติดตามการตัดสินใจ ECB และแถลงการณ์ของลาการ์ดที่อาจส่งผลกระทบต่อยูโรในขณะที่ CPI ของสหรัฐเข้ามาในภาพ

ในสหรัฐ ดัชนีเงินเฟ้อและการเรียกร้องผู้ว่างงานจะนำทิศทางนโยบายของเฟด ขณะที่การอัพเดตงบประมาณและงบดุลของสหรัฐในภายหลังอาจปรับท่าในการลงทุน ในขณะที่นักเทรดแอนติโพเดียนจะจับตาดูข้อมูล PMI และการใช้จ่ายรีเทลของนิวซีแลนด์สำหรับแรงส่งใหม่

เช่นเคย ให้ติดตามการพัฒนาการค้าโลกและพาดหัวข่าวทางภูมิรัฐศาสตร์ที่อาจส่งผลกระทบต่อความรู้สึกของตลาดโดยรวม เตรียมพร้อมรับมือและอย่าลืมตรวจสอบ เครื่องคำนวณความสัมพันธ์สกุลเงิน ของเราเมื่อทำการเทรด!