Qu'est-ce que le P/L non réalisé et le P/L flottant ?

Sur ta plateforme de trading, tu verras quelque chose qui dit « P/L non réalisé » ou « P/L flottant » avec des chiffres verts ou rouges à côté.

Dans cette leçon, nous expliquons ce que sont les P/L latents et les P/L flottants.

En matière de trading, il existe en fait deux types différents de «profits ou pertes», également appelés «P/L».

Les deux sont importants. Voyons la différence entre les deux.

P/L non réalisé

Le P/L non réalisé fait référence au profit ou à la perte détenu dans tes positions ouvertes actuelles... tes transactions actuellement actives.

Il s'agit du profit ou de la perte qui serait « réalisé » si toutes tes positions ouvertes étaient clôturées immédiatement.

Le P/L non réalisé est également appelé «P/L flottant» car sa valeur change constamment puisque tes positions sont toujours ouvertes.

Ton P/L non réalisé fluctue (ou « flotte ») continuellement avec les prix actuels du marché si tu as des positions ouvertes.

Par exemple, si tu as actuellement un profit latent, si le prix évolue en ta défaveur, le profit latent peut se transformer en perte latente.

Exemple : perte flottante

Supposons que ton compte soit en USD et que tu sois actuellement long de 10 000 unités EUR/USD, qui ont été achetées à 1,15000.

Le taux de change actuel de l'EUR/USD est de 1,13000.

Calculons le P/P flottant de la position :

P/L flottant = Taille de la position x (Prix actuel - Prix d'entrée)

P/L flottant = 10 000 x (1,13000 - 1,15000)

-200 = 10 000 x (- 0,0200)

La position est en baisse de 200 pips.

Puisque tu négocies un mini lot, chaque pip vaut 1 $.

Tu as donc actuellement une perte flottante de 200 $ (200 pips x 1 $).

Il s'agit d'une perte flottante car tu n'as PAS encore clôturé la transaction.

En général, lorsqu'une perte reste flottante, tu espères que le prix va s'inverser.

Si l'EUR/USD a augmenté au-dessus de ton prix d'entrée initial à 1,16000, tu aurais alors un profit flottant.

La position est maintenant en hausse de 100 pips.

Puisque tu négocies un mini lot, chaque pip vaut 1 $.

Tu as donc actuellement un profit flottant de 100 $ (100 pips x 1 $).

P/L réalisé

Un profit réalisé est le profit qui provient d'une transaction terminée.

Même chose pour une perte.

Une perte réalisée est une perte qui provient d'une transaction terminée.

En d'autres termes, tes profits ou tes pertes ne sont réalisés que lorsque les positions sont FERMÉES.

C'est le seul moment où le solde de ton compte changera pour refléter les gains ou les pertes.

Si tu fermes une position avec des bénéfices, le solde de ton compte augmentera. Si tu fermes avec des pertes, le solde de ton compte diminuera.

Exemple : perte réalisée

Supposons que ton compte soit en USD et que tu sois actuellement long de 10 000 unités de EUR/USD, qui ont été achetées à 1,15000.

Le taux de change actuel de l'EUR/USD est de 1,13000.

Calculons le P/L flottant de la position :

P/L flottant = Taille de la position x (Prix actuel - Prix d'entrée)

P/L flottant = 10 000 x (1,13000 - 1,15000)

-200 = 10 000 x (- 0,0200)

La position est en baisse de 200 pips.

Et comme tu négocies un mini lot, chaque pip vaut 1 $.

Tu as donc actuellement une perte flottante de 200 $ (200 pips x 1 $).

Il s'agit d'une perte flottante car tu n'as PAS encore clôturé la transaction.

Mais tu ne supportes plus de perdre et tu décides de clôturer la transaction sur-le-champ. Tu as réalisé la perte de 200 $ et l'argent est DÉDUIT du solde de ton compte.

Lorsque tu as ouvert la transaction, tu avais $1 000 comme solde.

Mais après avoir clôturé la transaction avec une perte de 200 $, ton solde est maintenant de 800 $.

	Solde	P/P flottant
AVANT	1 000 $	- 200
APRÈS	800 $	–

Exemple : Bénéfice réalisé

Supposons que ton compte soit en USD et que tu sois actuellement long de 10 000 unités de EUR/USD, qui ont été achetées à 1,15000

Le taux de change actuel de l'EUR/USD est de 1,16000.

Calculons le P/L flottant de la position :

P/L flottant = Taille de la position x (Prix actuel - Prix d'entrée)

P/L flottant = 10 000 x (1,16000 - 1,15000)

100 = 10 000 x (0,0100)

La position est en hausse de 100 pips.

Et comme tu négocies un mini lot, chaque pip vaut 1 $.

Tu as donc actuellement un profit flottant de 100 $ (100 pips x 1 $). Il s'agit d'un profit flottant car tu n'as PAS encore clôturé la transaction.

Tu entends une voix venant de nulle part te suggérant de sortir de ton trade.

Tu fermes donc la position.

Tu as réalisé un gain de 100 $ et l'argent est AJOUTÉ au solde de ton compte.

Lorsque tu as ouvert la transaction, ton solde était de 1 000 $.

Mais après avoir clôturé la transaction avec un gain de 100 $, ton solde est maintenant de 1 100 $.

	Solde	P/P flottant
AVANT	1 000 $	+100
APRÈS	1 100 $	–

Le profit n'est réel que lorsqu'il est réalisé

La différence entre un profit réalisé et un profit non réalisé est subtile, mais elle peut faire la différence entre une transaction rentable et une transaction perdante.

Il est important que les traders sachent clairement faire la différence entre les P/L « réalisés » et les P/L « non réalisés ».

• Les profits réalisés sont des gains qui ont été convertis en espèces et AJOUTÉS au solde de ton compte.
• Les pertes réalisées sont des pertes qui ont été converties en espèces et DÉDUITES du solde de ton compte.

En d'autres termes, pour que tu puisses réaliser des bénéfices sur une transaction que tu as effectuée, tu dois recevoir de l'argent et ne pas simplement observer la valeur de ta transaction augmenter sans sortir de la transaction.

Le profit non réalisé est un profit théorique ou « profit sur papier » qui est actuellement disponible, mais qui pourrait être perdu à tout moment si le prix évolue en défaveur de la transaction.

En amour, pense à « l'unique » qui t'a échappé.

À un moment de ta vie, il ou elle était un conjoint « non réalisé ».

Tu n'as jamais eu le courage de faire ta demande en mariage et maintenant tu as le cœur brisé à jamais par la perte « réalisée » de l'époux parfait.

C'est exactement ce qui est arrivé à Bob.

À ce jour, Bob est toujours célibataire.

Cette leçon de vie déprimante tirée de la triste histoire d'amour de Bob peut s'appliquer au trading.

Si tu n'as pas clôturé ta position et « réalisé » ton gain, tu pourrais encore perdre une partie, voire la totalité, de tes bénéfices.

Le profit réalisé est un profit réel qui ne peut plus être affecté par les changements de prix car il ne fait plus partie d'une transaction active.

Il s'agit d'argent réel qui est ajouté à ton solde et qui peut être retiré de ton compte de trading et transféré sur ton compte bancaire.

Récapitulatif

Dans cette leçon, nous avons appris ce qui suit :

• Les P/L non réalisés ou P/L flottants font référence aux profits ou aux pertes détenus dans tes positions ouvertes actuelles... tes transactions actuellement actives.
• Les pertes et profits réalisés font référence aux profits ou aux pertes d'une transaction terminée.

Dans les leçons précédentes, nous avons appris :

• Qu'est-ce que le trading sur marge ? Découvre pourquoi il est important de comprendre le fonctionnement de ton compte sur marge.
• Qu'est-ce que le solde ? Le solde de ton compte est la somme d'argent dont tu disposes sur ton compte de trading.

Passons maintenant à la notion de marge.