일일 종합 시장 요약 - 2025년 6월 25일

시장들은 이스라엘과 이란 간의 지정학적 긴장에 연동된 포지션을 계속해서 청산하며, 원유와 위험 자산의 추가적인 변동성을 유발했습니다.

외환 시장에서는 몇몇 주요 인플레이션 및 중앙은행 발표가 약간의 동요를 일으켰지만, USD 쌍은 전반적인 심리에 따라 대부분 일제히 움직였습니다.

최근 거래 세션에서 놓칠 수 있는 주요 헤드라인입니다!

헤드라인:

• API: 원유 재고가 예상치 0.8백만 배럴 감소 대비 4.27백만 배럴 감소
• BOJ 의견 요약: 정책 입안자들은 무역 정책 위험과 강한 인플레이션으로 인해 금리 전망에 대해 의견이 분분했습니다.
• 이란 외무장관은 해당 국가의 핵 프로그램이 계속 진행 중이라고 확인했으며, 최근 공격에도 불구하고 핵 능력은 여전히 유지되고 있다는 보고서가 나왔습니다
• 호주 2025년 5월소비자물가지수(CPI): 2.1% (전년 동기 대비; 예상 2.3%, 이전 2.4%)
• BOJ의 타무라 고위 관 리는 무역 불확실성에도 불구하고 인플레이션이 예상보다 다소 강하게 진행되고 있어 "결단적인" 금리 인상의 가능성을 언급했습니다.
• 2025년 4월 일본 선행지표 지수: 104.2 (예상 103.4; 이전 108.1)
• 로이터 보도에 따르면, 이란의 호르무즈 해협을 통한 원유 수출과 선적은 최근 공격에도 불구하고 크게 영향을 받지 않았습니다
• 프랑스 2025년 6월 소비자 신뢰도: 88.0 (예상 87.0; 이전 88.0)
• 스위스 경제 전망 지수(2025년 6월): -2.1 (-17.0 예상; -22.0 이전)
• 나토(NATO) 지도자들은 러시아에 대응해국방 지출을 국내총생산(GDP)의 5%로증액하기로 합의하고 상호 안보에 대한 '철통 같은 약속'을 재확인했습니다
• 미국 2025년 5월 건축 허가 최종치: -2.0% 월간 대비 139만 건 (-2.0% 월간 대비 예상; -4.0% 월간 대비 이전)
• 미국 2025년 5월 신규 주택 판매: -13.7% m/m로 0.62만 건 (-5.8% m/m 예상; 10.9% m/m 이전)
• 미국 연방준비제도(Fed) 의장 파월은 측정된 인플레이션이 어떻게 나타날지 지켜보고 있다고 언급했습니다
• 미국 에너지정보청(EIA) 2025년 6월 20일 기준원유 재고 변동: -584만 배럴 (-1,147만 배럴 이전)

광범위한 시장 가격 동향:

달러 지수, 금, S&P 500, 원유, 미국 10년물 금리, 비트코인 오버레이 차트 (TradingView 제공)

API가 보고한 민간 석유 재고량이 예상보다 크게 감소한 덕분에 WTI 원유는 약간의 지지를 받았지만, 이날 초반 시장 가격 움직임에는 여전히 신중한 기류가 감돌았습니다.

에너지 원자재는 아시아 거래 시간 동안 서서히 상승세를 보였지만, 로이터가 이란의 호르무즈 해협을 통한 석유 수출 및 선적이 최근의 공격에 큰 영향을 받지 않았다고 확인하면서 런던 거래 시간 동안 이란 전쟁 프리미엄이 해소되면서 상승세가 정점에 달했습니다.

NATO가 국방비 5% 증액을 합의했다는 보도가 나오면서 지정학적 관심이 러시아로 이동한 탓으로 보이며, EIA도 재고량 급감을 보고하면서 반등이 이어졌습니다. 그러나 이란과 이스라엘이 휴전 협정을 계속 따를 것이라는 기대가 지속되면서 유가는 하루가 끝나기 전에 상승폭을 모두 반납했습니다.

한편, 안전자산인 금은 장 초반에 소폭 상승한 반면, 주식 선물은 신중한 움직임을 보였습니다. 런던 거래 시간 동안 위험 성향이 개선되면서 귀금속은 하락세로 돌아섰지만, 비트코인은 10만 8천 달러대로 다시 강하게 반등했습니다.

국채 수익률도 상승세를 보였는데, 이는 트레이더들이 국채를 매도하면서 리스크 회피 포지션에서 이익을 실현한 것을 반영한 것으로 보입니다. 미국 주가 지수는 혼조세를 보였는데, S&P 500 지수와 나스닥 지수는 칩 제조업체들의 강세에 힘입어 소폭 상승한 반면, 다우 지수는 에너지 부문 주가의 약세에 따라 하락했습니다.

외환 시장 동향: 미국 달러 vs. 주요 통화:

TradingView의 USD vs. 주요 통화 차트 중첩

미국 달러는 아시아 거래 시간 동안 약간의 약세 기운을 보이며 상승세를 보였습니다. 엔화는 일본은행의 매파적인 발언과 관세 불확실성과 강한 인플레이션으로 금리 견해에 분열이 있는 것으로 보인 중앙은행 회의록에 일부 지지를 받았습니다.

호주의 5월 CPI는 2.3%의 예상치와 2.4%의 전년 대비 상승률에 비해 2.1%로 예상보다 약세를 보였지만, 이는 고수익 통화인 AUD와 NZD가 세션 동안 일부 리스크 온 흐름을 활용하는 것을 막지 못했습니다.

그러나 미국 통화는 거래 후반과 런던 거래 시간 동안 꾸준한 상승세를 보이며 전날의 손실을 만회한 것으로 보입니다. USD/JPY가 상승을 주도한 후, 연방준비은행 의장 파월의 연설을 앞두고 최고치를 기록했습니다.

파월 의장은 증언에서 인플레이션의 향방을 더 명확히 파악할 때까지 정책 변경을 자제할 것이라고 밝히며 관망적인 입장을 재차 강조했고, 이로 인해 달러의 선반등이 일부 이익 실현으로 전환되었습니다. 장 마감 시, USD는 대부분 하락했지만 엔화(+0.25%)에 대해서는 상승세를 유지한 반면, CAD(-0.03%)와 CHF(-0.10%)에 대해서는 손실을 제한했습니다.

경제 일정표상의 잠재적 촉매제

• 독일 GfK 소비자 신뢰 지수 (GMT 오전 6시)
• 영국 중앙은행(BOE) 통화정책위원회(MPC) 멤버 브리덴의 연설 (GMT 오전 8시 30분)
• ECB 관료 구인도 연설 (GMT 오전 9시 45분)
• 영국 CBI 유통업 지표 (GMT 오전 10시)
• ECB 관계자 슈나벨의 연설 (오전 11시 GMT)
• 영국 중앙은행(BOE) 총재 베일리 연설 (GMT 오전 11시)
• 연방준비제도(Fed) 관계자 바킨의 연설 (GMT 오후 12시)
• 캐나다 평균 주간 임금 (12:30 pm GMT)
• 캐나다 도매 판매 지표 (오후 12시 30분 GMT)
• 미국 시카고 연방준비은행 국가 활동 지수 (12:30 pm GMT)
• 미국 신규 실업수당 신청 건수 (12:30 pm GMT)
• 미국 내구재 주문 12:30 pm GMT
• 미국 소매 및 도매 재고 12:30 pm GMT
• 미국 최종 GDP 성장률 (GMT 오후 12:30)
• 미국 상품 무역 수지 12:30 pm GMT
• 연방준비제도(Fed) 관계자 해맥의 연설 오후 1시 (GMT)
• 미국 주택 매매 계약 건수 (2:00 pm GMT)
• 미국 캔자스 연방준비은행 제조업 지수 (GMT 오후 3시)
• 연방준비제도(Fed) 관계자 바르 연설 (GMT 오후 5시 15분)
• 유럽중앙은행(ECB) 총재 라가르드 연설 (GMT 오후 6시 30분)
• 미국 연방준비제도(Fed) 자산负债表 오후 8시 30분 (GMT)
• 뉴질랜드 ANZ 로이 모건 소비자 신뢰 지수 (GMT 오후 10시)
• 연방준비제도(Fed) 관계자 카시카리 연설 (GMT 오후 11시)
• 일본 도쿄 소비자물가지수(CPI) 오후 11시 30분 (GMT)
• 일본 핵심 소비자 물가 지수 (Core CPI) 오후 11시 30분 (GMT)
• 일본 실업률 (GMT 오후 11시 30분)
• 일본 소매 판매 지표 (GMT 오후 11시 50분)

오늘 몇몇 중앙은행 총재들(BOE 총재 베일리, ECB 의장 라가르드)이 증언을 할 예정이므로, 각 통화의 변동성을 촉발할 수 있는 통화 정책 관련 발언에 귀를 기울이시기 바랍니다.

그 후, 달러의 방향에 영향을 미칠 수 있는 몇 가지 중간급 미국 경제 지표(초기 실업수당 청구 건수, 최종 GDP, 내구재 주문)가 발표될 예정입니다. 세션이 끝나기 전에 엔화 쌍에 영향을 미칠 수 있는 일본의 경제 지표(도쿄 및 전국 핵심 CPI, 실업률, 소매 판매)를 주목하시기 바랍니다.

이 외에도 지정학적 헤드라인과 글로벌 무역 동향에 주목해 시장 전반의 분위기를 파악하세요. 거래 시에는 반드시 우리 Forex 상관관계 계산기를 확인하세요!