This article has been translated from English to Indonesian.

Pasar diperdagangkan dengan hati-hati pada hari Rabu karena investor mencoba menyeimbangkan sinyal hawkish dari Fed dengan meningkatnya ketegangan di Timur Tengah.

Saham berakhir datar, emas anjlok, minyak turun, dan dolar AS rebound pada akhir sesi setelah Ketua Fed Powell memperingatkan tentang tekanan inflasi yang persisten.

Berikut adalah headline yang mungkin Anda lewatkan dalam sesi perdagangan terakhir!

Headline:

  • Indeks Leading Westpac Australia untuk Mei: -0,1% m/m (perkiraan 0,2% m/m; sebelumnya 0,0% m/m)
  • Indeks Harga Ritel Inggris untuk Mei: 4,3% y/y (perkiraan 4,7% y/y; sebelumnya 4,5% y/y); 0,2% m/m (perkiraan 0,6% m/m; sebelumnya 1,7% m/m)
  • Indeks Harga Konsumen (CPI) Inggris untuk Mei: 0,2% m/m (perkiraan 0,3% m/m; sebelumnya 1,2% m/m); 3,4% y/y (perkiraan 3,5% y/y; sebelumnya 3,5% y/y); CPI inti sebesar 3,5% y/y (perkiraan 3,8% y/y; sebelumnya 3,8% y/y); 0,2% m/m (perkiraan 0,4% m/m; sebelumnya 1,4% m/m)
  • Ayatollah Ali Khamenei dari Iran memperingatkan Amerika Serikat bahwa negara tersebut akan mengalami "kerusakan yang tidak dapat diperbaiki" jika melakukan tindakan militer terhadap Iran
  • Defisit neraca berjalan Zona Euro untuk April: 19,3 miliar (perkiraan 59,5 miliar; sebelumnya 60,1 miliar)
  • Indeks Harga Konsumen (CPI) akhir Zona Euro untuk Mei: 1,9% y/y (perkiraan 1,9% y/y; sebelumnya 2,2% y/y); CPI inti sebesar 2,3% y/y (perkiraan 2,3% y/y; sebelumnya 2,7% y/y)
  • Permulaan pembangunan perumahan AS untuk Mei: -9,8% m/m (-0,8% m/m perkiraan; 1,6% m/m sebelumnya); 1,26 juta (1,35 juta perkiraan; 1,36 juta sebelumnya)
  • Izin bangunan AS untuk Mei: 1,39 juta (perkiraan 1,4 juta; sebelumnya 1,42 juta); -2,0% m/m (perkiraan -1,5% m/m; sebelumnya -4,0% m/m)
  • Permohonan tunjangan pengangguran awal AS untuk 14 Juni: 245.000 (perkiraan 255.000; sebelumnya 248.000)
  • Perubahan cadangan minyak mentahAS menurut EIA per 13 Juni: -11,47 juta (-3,64 juta sebelumnya)
  • FOMC Pertahankan Suku Bunga Sesuai Perkiraan, USD Menguat Setelah Konferensi Pers Powell
  • Presiden AS Trump berpendapat suku bunga The Fed seharusnya 2,5 poin lebih rendah
  • Presiden AS Trump mengusulkan pendekatan terhadap Iran di tengah ketegangan, namun Teheran dengan tegas menolak narasi tersebut
  • Presiden AS Trump memerintahkan Netanyahu untuk 'terus melanjutkan' serangan udara, dan mengatakan telah memberikan 'ultimatum akhir' kepada Iran

Pergerakan Harga Pasar Secara Umum:

Dollar Index, Gold, S&P 500, Oil, U.S. 10-yr Yield, Bitcoin Overlay

Indeks Dolar, Emas, S&P 500, Minyak, Imbal Hasil Obligasi AS 10 Tahun, Grafik Overlay Bitcoin oleh TradingView

Pasar diperdagangkan dengan kehati-hatian yang tinggi, terjebak di antara nada Fed yang kurang dovish dan kegelisahan yang masih berlanjut di Timur Tengah. Saham-saham Eropa dibuka dengan sedikit kenaikan, tetapi kehilangan momentum seiring berjalannya hari, sementara S&P 500 futures sempat melonjak di awal perdagangan, tetapi kemudian meredup. Indeks ditutup pada dasarnya datar, turun hanya satu poin. Ini adalah hari di mana tidak ada yang benar-benar ingin mengambil risiko.

Emas mengalami penurunan yang signifikan, jatuh ke $3.365 karena logam mulia ini kehilangan daya tariknya sebagai safe haven setelah keputusan FOMC. Aksi jual semakin intensif setelah Ketua Fed Powell menyoroti ekspektasi inflasi barang yang hawkish.

Harga minyak turun sedikit, dengan WTI turun ke $74,85. Meskipun ketegangan di sekitar Selat Hormuz masih memanas, para trader tampaknya lelah membayar premi geopolitik. Imbal hasil obligasi pemerintah AS hampir tidak bergerak, tetap stabil di sekitar 4,39% meskipun nada Powell lebih tegas.

Bitcoin berada di bawah $105.000, sebagian besar tetap di jalurnya. Namun, para penggemar kripto menemukan secercah harapan setelah Senat mengesahkan GENIUS Act. Undang-undang bipartisan yang dapat melegitimasi pasar stablecoin senilai $256 miliar ini memberikan dukungan penting bagi sentimen kripto, bahkan ketika pasar yang lebih luas sedang bergulat dengan ketidakpastian.

Bitcoin juga tidak bertahan. Harganya turun ke $104.500 dari level tertinggi pekan lalu di sekitar $109.350, menunjukkan bahwa kripto tetap rentan saat ketidakpastian pasar meningkat.

Perilaku Pasar Valuta Asing: Dolar AS vs. Mata Uang Utama:

Overlay of USD vs. Majors

Grafik USD vs. Mata Uang Utama oleh TradingView

Dolar AS mengalami sesi yang bergejolak pada hari Rabu karena pasar menyeimbangkan risiko geopolitik dengan sinyal hawkish dari Fed. Greenback memulai hari dengan posisi yang kurang menguntungkan di Asia setelah seruan Trump agar Iran "menyerah tanpa syarat" memicu kekhawatiran akan keterlibatan langsung AS dalam konflik Israel-Iran. Risiko dan minat terhadap dolar AS memburuk, menyeret USD lebih rendah terhadap mata uang utama lainnya.

Pergerakan harga tetap lesu di Eropa meskipun ada data inflasi penting. CPI Inggris sesuai dengan ekspektasi di 3,4% tahun ke tahun, sementara CPI final Zona Euro berada di 1,9%. Angka-angka ini tidak memberikan arah yang jelas, dan dolar sedikit melemah di tengah perdagangan yang hati-hati. Sementara nada Trump tampak bergeser ke masalah domestik (baca: flagpole), Pemimpin Tertinggi Iran mengeluarkan peringatan akan pembalasan, sehingga risiko utama tetap tinggi.

Titik balik terjadi selama sesi AS setelah keputusan FOMC untuk mempertahankan suku bunga. Konferensi pers Ketua Fed Powell menjadi sorotan utama, karena ia memperingatkan tentang "inflasi yang signifikan" dan menunjuk pada tekanan harga barang yang terus berlanjut. Hal itu memicu pembelian dolar secara luas, mengesampingkan data perumahan baru AS yang lemah dan tidak sesuai ekspektasi.

Pada penutupan pasar, dolar AS pulih dari kerugian sebelumnya dan berakhir campuran, dengan kekhawatiran inflasi kembali mendominasi narasi pasar.

Potensi Katalis Penting di Kalender Ekonomi

  • Data neraca perdagangan Swiss untuk Mei pada pukul 06:00 GMT
  • Keputusan suku bunga SNB Swiss untuk 19 Juni pukul 07:30 WIB
  • Pidato Presiden ECB Zona Euro Lagarde pada pukul 07:30 WIB
  • Produksi konstruksi zona euro untuk April pada pukul 09:00 WIB
  • Pidato Gubernur ECB Zona Euro Guindos pada pukul 09:45 WIB
  • Euro area, pidato Presiden ECB Lagarde pada pukul 10:30 WIB
  • Indeks Iklim Bisnis CFIB Kanada untuk Juni pada pukul 11:00 WIB
  • Suku bunga resmi Bank of England untuk 19 Juni pukul 11:00 WIB
  • Catatan rapat MPC Inggris pada pukul 11:00 WIB
  • Indeks Keyakinan Konsumen GfK Inggris untuk Juni pada pukul 23:01 GMT
  • Hari Kemerdekaan Nasional Juneteenth di AS
  • Laju pertumbuhan indeks harga konsumen Jepang untuk Mei pada pukul 23:30 GMT
  • Catatan rapat kebijakan moneter Bank of Japan (BoJ) pada pukul 23:50 GMT

Para trader akan menghadapi sesi Eropa yang padat dengan SNB dan BOE yang sama-sama mengumumkan keputusan suku bunga, ditambah dengan serangkaian pidato ECB yang dapat memicu volatilitas serius pada pasangan EUR dan GBP.

Pembaruan berita juga tidak melambat di sesi AS, dengan data sentimen bisnis Kanada yang akan dirilis dan yen berpotensi terguncang oleh data inflasi Jepang dan notulen BOJ yang dirilis larut malam.

Selain itu, ada potensi pembaruan terkait partisipasi AS dalam perang Israel-Iran, yang dapat memicu lonjakan volatilitas di pasangan mata uang utama. Jangan sampai melewatkan potensi pemicu pergerakan pasar ini!

Seperti biasa, tetap waspada dan jangan lupa untuk memeriksa Kalkulator Korelasi Forex kami saat melakukan perdagangan!