This article has been translated from English to Vietnamese.
Kỳ vọng là một khái niệm quan trọng trong thế giới giao dịch, vì nó giúp các nhà giao dịch xác định khả năng sinh lợi của một chiến lược giao dịch theo thời gian.
Bằng cách tính toán kỳ vọng, các nhà giao dịch có thể đánh giá hiệu quả của các chiến lược của họ và đưa ra quyết định sáng suốt về việc nên tiếp tục hay điều chỉnh cách tiếp cận của mình.
Hãy cùng khám phá khái niệm kỳ vọng, tầm quan trọng của nó trong giao dịch và cách tính toán nó.
Kỳ vọng là gì?
Kỳ vọng, trong bối cảnh giao dịch, là một thước đo thống kê ước tính số tiền trung bình mà một nhà giao dịch có thể kỳ vọng sẽ thắng hoặc thua mỗi giao dịch dựa trên hiệu suất lịch sử của họ.
Nó tính đến cả tỷ lệ thắng (phần trăm các giao dịch thắng) và tỷ lệ rủi ro-lợi nhuận (lợi nhuận trung bình của các giao dịch thắng so với mức thua lỗ trung bình của các giao dịch thua).
Tại sao Kỳ vọng Quan trọng?
- Đánh giá chiến lược giao dịch: Kỳ vọng giúp các nhà giao dịch đánh giá hiệu quả của các chiến lược giao dịch của họ bằng cách lượng hóa hiệu suất. Một kỳ vọng dương cho thấy chiến lược sẽ có lợi nhuận trong dài hạn, trong khi một kỳ vọng âm cho thấy chiến lược có khả năng sẽ dẫn đến thua lỗ theo thời gian.
- Đưa ra quyết định sáng suốt: Bằng cách hiểu kỳ vọng của các chiến lược giao dịch của họ, các nhà giao dịch có thể đưa ra quyết định sáng suốt về việc tiếp tục sử dụng một cách tiếp cận cụ thể, điều chỉnh nó, hoặc khám phá các chiến lược thay thế.
- Quản lý cảm xúc: Kỳ vọng có thể giúp các nhà giao dịch quản lý cảm xúc của họ bằng cách cung cấp một cơ sở thống kê cho các quyết định giao dịch của họ. Biết rằng một chiến lược có kỳ vọng dương có thể tạo niềm tin cho một nhà giao dịch, cho phép họ giao dịch một cách khách quan hơn và ít bị ảnh hưởng cảm xúc.
- Quản lý rủi ro: Tính toán kỳ vọng cũng có thể hỗ trợ trong quản lý rủi ro, vì nó cho phép các nhà giao dịch đặt kích thước vị trí phù hợp dựa trên hiệu suất giao dịch và khả năng chịu đựng rủi ro của họ.
Cách Tính Kỳ vọng
Để tính kỳ vọng, bạn cần biết các thông tin sau:
- Tỷ lệ thắng: Phần trăm các giao dịch thắng.
- Lợi nhuận trung bình: Lợi nhuận trung bình của các giao dịch thắng.
- Thua lỗ trung bình: Thua lỗ trung bình của các giao dịch thua.
Kỳ vọng có thể được tính bằng công thức sau:
Kỳ vọng = (Tỷ lệ thắng x Lợi nhuận trung bình) - ((1 - Tỷ lệ thắng) x Thua lỗ trung bình)
Ví dụ, giả sử một nhà giao dịch có tỷ lệ thắng 60%, lợi nhuận trung bình là $100, và thua lỗ trung bình là $50.
Sử dụng công thức trên, kỳ vọng của họ sẽ là:
Kỳ vọng = (0.6 x $100) - ((1 - 0.6) x $50) Kỳ vọng = $60 - $20 Kỳ vọng = $40
Điều này có nghĩa là, trung bình, nhà giao dịch có thể kỳ vọng kiếm được lợi nhuận $40 mỗi giao dịch theo thời gian.
Tại sao Kỳ vọng Dương Quan Trọng
Bạn có thể đã nghe hai lời khuyên giao dịch mâu thuẫn:
- “Bạn không thể phá sản khi đã có lợi nhuận!”
- “Cắt lỗ và để lợi nhuận tự chạy!”
Vậy câu nào đúng?
Lấy lợi nhuận nhanh có thể thành công... miễn là lỗ không quá lớn
Để lợi nhuận tự chạy có thể thành công... miễn là tỷ lệ thắng được giữ cao.
Tất cả đều nằm ở việc có một kỳ vọng dương!
Cách Cải Thiện Kỳ vọng của Bạn
Có vài cách mà các nhà giao dịch có thể làm để cải thiện kỳ vọng của họ:
- Nâng cao tỷ lệ thắng: Bằng cách tinh chỉnh các chiến lược giao dịch và tiêu chí vào/ra, nhà giao dịch có thể hướng tới việc tăng tỷ lệ thắng của mình, từ đó cải thiện kỳ vọng.
- Cải thiện tỷ lệ rủi ro-lợi nhuận: Các nhà giao dịch cũng có thể tập trung vào việc tăng mức lợi nhuận trung bình của các giao dịch thắng hoặc giảm mức thua lỗ trung bình của các giao dịch thua. Điều này có thể đạt được thông qua các kỹ thuật quản lý rủi ro tốt hơn, chẳng hạn như đặt mức dừng lỗ và chốt lời phù hợp.
- Đa dạng hóa: Đa dạng hóa các chiến lược và công cụ giao dịch có thể giúp cải thiện kỳ vọng tổng thể bằng cách phân tán rủi ro qua nhiều thị trường khác nhau và giảm ảnh hưởng của các giao dịch thua lỗ đơn lẻ.