This article has been translated from English to Arabic.

انتعشت الأسواق لفترة وجيزة بفضل بيانات التوظيف القوية بشكل مفاجئ لشهر يناير والتي فاقت التوقعات، على الرغم من استمرار الشكوك حول مسار خفض أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي، حيث شدد صانعو السياسات على الحاجة إلى أدلة واضحة على استمرار انخفاض التضخم قبل دعم المزيد من التيسير النقدي.

تحقق من أخبار الفوركس والمستجدات الاقتصادية التي ربما فاتتك في جلسة التداول الأخيرة!

عناوين أخبار الفوركس والبيانات:

  • قروض الاستثمار في المنازل في أستراليا لـ 31 ديسمبر 2025: 7.9٪ (التوقعات 5.0٪؛ 17.6٪ سابقًا)
  • قروض المنازل في أستراليا على أساس ربع سنوي لـ 31 ديسمبر 2025: 10.6٪ (توقعات 2.0٪؛ سابقًا 4.7٪)
  • معدل نمو مؤشر أسعار المستهلكين في الصين لشهر يناير 2026: 0.2٪ على أساس شهري (توقعات 0.4٪ على أساس شهري؛ 0.2٪ على أساس شهري سابقًا)؛ 0.2٪ على أساس سنوي (توقعات 0.5٪ على أساس سنوي؛ 0.8٪ على أساس سنوي سابقًا)
  • معدل نمو مؤشر أسعار المنتجين في الصين لشهر يناير 2026: -1.4٪ على أساس سنوي (-1.7٪ توقعات على أساس سنوي؛ -1.9٪ سابقًا على أساس سنوي)
  • طلبات الرهن العقاري من MBA الأمريكية لشهر فبراير 2026: -0.3٪ (-8.9٪ سابقًا)
    • معدل الرهن العقاري لمدة 30 عامًا من MBA في الولايات المتحدة لـ 6 فبراير 2026: 6.21٪ (6.21٪ سابقًا)
  • تصاريح البناء في كندا لشهر ديسمبر 2025: 6.8% على أساس شهري (توقعات 9.7% على أساس شهري؛ -13.1% على أساس شهري سابق)
  • الرواتب غير الزراعية في الولايات المتحدة لشهر يناير 2026: 130.0 ألف (توقعات 40.0 ألف؛ سابقًا 50.0 ألف)
    • معدل البطالة في الولايات المتحدة لشهر يناير 2026: 4.3٪ (توقعات 4.5٪؛ 4.4٪ سابقًا)
    • متوسط الأجر بالساعة في الولايات المتحدة لشهر يناير 2026: 0.4% شهريًا (توقعات 0.3% شهريًا؛ 0.3% شهريًا سابقًا)؛ 3.7% سنويًا (توقعات 3.8% سنويًا؛ 3.8% سنويًا سابقًا)
  • وصف رئيس الاحتياطي الفيدرالي في كانساس سيتي جيفري شميد التضخم بأنه "ساخن" ومرتفع في خطاب ألقاه يوم الأربعاء
  • تغير مخزونات النفط الخام في إدارة معلومات الطاقة الأمريكية (EIA) لشهر فبراير 2026: 8.53 مليون (-3.46 مليون سابقًا)
  • بيان الميزانية الشهرية الأمريكية لشهر يناير 2026: -95.0 مليار (-90.0 مليار توقعات؛ -145.0 مليار سابقًا)

عرض ترويجي: استخدم مجلة التداول المدعومة بالذكاء الاصطناعي من TradeZella للتعمق في تنفيذك ومعرفة أدائك بالضبط خلال جلسة التداول اليوم. انقر هنا للحصول على TradeZella Edge واستخدم الرمز PIPS20 لتوفير 20٪ على اشتراكك!
إفصاح: قد نحصل على عمولة من شركائنا إذا قمت بالتسجيل من خلال روابطنا، دون أي تكلفة إضافية عليك.

حركة أسعار السوق بشكل عام:

Dollar Index, Gold, S&P 500, Oil, U.S. 10-yr Yield, Bitcoin Overlay - Chart Faster With TradingView

مؤشر الدولار، الذهب، S&P 500، النفط، العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات، تراكب البيتكوين – ارسم الرسوم البيانية بشكل أسرع مع TradingView

حققت جلسة الأربعاء أداءً متباينًا حيث تبنى المتداولون بيانات التوظيف لشهر يناير التي جاءت أقوى من المتوقع والتي أظهرت أن الولايات المتحدة أضافت 130,000 وظيفة مقابل توقعات بـ 40,000 وظيفة، على الرغم من أن الارتفاع حدث في ظل خلفية معقدة من تعليقات بنك الاحتياطي الفيدرالي المتشددة نسبيًا والتصحيحات الهامة للأسفل لأرقام التوظيف لعام 2025.

أغلقتالأسهم الأمريكية على استقرار نسبي خلال اليوم، حيث ارتفع مؤشر S&P 500 بنسبة 0.07٪ ليغلق عند حوالي 6945. تداول المؤشر بشكل جانبي خلال ساعات التداول الآسيوية وأوائل ساعات التداول في لندن قبل أن يشهد ارتفاعًا سريعًا في الطلب بعد صدور بيانات الوظائف في الساعة 8:30 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة، على الرغم من أن المكاسب ظلت ضعيفة طوال الجلسة. من المحتمل أن يكون التراجع التالي قد عكس الحذر، حيث أشار رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في كانساس سيتي جيفري شميد إلى أن التضخم "ساخن" ومرتفع في خطاب ألقاه يوم الأربعاء. كما أن مراجعة المؤشر القياسي التي أظهرت إضافة 181,000 وظيفة فقط على مدار عام 2025 (تم تعديلها من 584,000 وظيفة التي تم الإبلاغ عنها في البداية) من المحتمل أن تكون قد شكلت ثقلًا موازنًا لمفاجأة الارتفاع في يناير.

ارتفع الذهب بنسبة 0.85٪ ليستقر عند حوالي 5085 دولارًا للأونصة، وقضى معظم الجلسة فوق سعر افتتاحه في آسيا عند حوالي 5042 دولارًا. ارتفع المعدن الثمين بشكل حاد خلال جلسة صباح لندن، ووصل إلى أعلى مستوياته في الجلسة بالقرب من 5120 دولارًا قبل الساعة 8:00 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة، قبل أن يتراجع بشكل طفيف بعد صدور بيانات التوظيف الأقوى من المتوقع. استقر الذهب خلال فترة بعد الظهر في الولايات المتحدة مع تقلبات منخفضة نسبيًا، وأغلق أعلى بكثير من أدنى مستوياته خلال الجلسة. من المرجح أن يعكس هذا الارتفاع التمركز المستمر قبل صدور بيانات مؤشر أسعار المستهلكين يوم الجمعة، مع ارتباط التراجع من أعلى مستوياته خلال الجلسة بانخفاض توقعات خفض أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي على المدى القريب بعد تجاوز توقعات مبيعات الرواتب.

ارتفعالنفط بنسبة 1.57٪ ليغلق بالقرب من 64.90 دولارًا للبرميل، حيث سجل خام غرب تكساس الوسيط أقوى مكاسب له خلال جلسة بعد الظهر في الولايات المتحدة. بدا هذا الارتفاع منفصلاً عن المحفزات المباشرة الخاصة بالطاقة، على الرغم من أن الزيادة الأكبر من المتوقع في مخزونات النفط الخام التابعة لإدارة معلومات الطاقة الأمريكية (EIA) بمقدار 8.53 مليون برميل (مقابل توقعات بانخفاض) تشير إلى أن هذه الحركة قد تعكس رغبة أوضاعاً أوسع في المخاطرة قبل قرارات أوبك+ القادمة بدلاً من أساسيات العرض والطلب الفورية.

انخفضسعر البيتكوين بنسبة 1.44٪ ليتداول عند حوالي 67,629 دولارًا، متخلفًا عن الأصول التقليدية المعرضة للمخاطر على الرغم من الإغلاق الإيجابي لسوق الأسهم. تراجعت العملة المشفرة بشكل مطرد من ساعات التداول الآسيوية حتى إغلاق سوق لندن دون وجود محفزات واضحة خاصة بالعملات المشفرة، مما يعكس ربما استمرار حالة عدم اليقين في مجال العملات المشفرة بشأن أسعار الفائدة وربما استمرار خفض الديون.

ارتفعتعوائد سندات الخزانة بشكل طفيف، حيث ارتفعت عائدات السندات لأجل 10 سنوات بنسبة 0.60٪ لتصل إلى حوالي 4.20٪. تداولت العائدات بشكل جانبي إلى حد كبير خلال جلسات التداول الليلي وجلسات لندن قبل أن ترتفع قليلاً بعد صدور بيانات الرواتب، مما يعكس على الأرجح انخفاض التوقعات بخفض أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي في المدى القريب. بدت حركة سوق السندات متوازنة بالنظر إلى حجم المفاجأة في معدلات التوظيف، مما قد يشير إلى أن المتداولين لا يزالون متشككين في استدامة وتيرة التوظيف في يناير بالنظر إلى التعديلات الهائلة في مؤشر 2025 التي أظهرت متوسط مكاسب وظيفية شهرية بلغ 15,000 فقط طوال العام الماضي.

تلك التحديثات المتعلقة بالتضخم والعمالة التي قرأت عنها للتو؟ لم تعد مجرد "عامل خطر" لأزواج العملات الأجنبية، بل أصبحت عقدًا قابلاً للتداول. فتحت Coinbase أبوابها لأسواق التنبؤات الخاضعة للتنظيم، مما يسمح بالمراكز المباشرة على النتائج الواقعية. سواء كنت تتحوط ضد تحديث مفاجئ للوظائف أو تصريحات بنك الاحتياطي الفيدرالي، توقف عن انتظار الأخبار وابدأ في تداول الحدث نفسه.

استكشف أسواق التنبؤات على Coinbase! ( مقتصر في البداية على مجموعة فرعية من المستخدمين في الولايات المتحدة، مع طرحه قريبًا لجميع المستخدمين في الولايات المتحدة)
إفصاح: قد نحصل على عمولة من شركائنا إذا قمت بالتسجيل من خلال روابطنا، دون أي تكلفة إضافية عليك.

سلوك سوق الفوركس: الدولار الأمريكي مقابل العملات الرئيسية

Overlay of USD vs. Majors - Chart Faster With TradingView

تراكب الدولار الأمريكي مقابل العملات الرئيسية – رسم بياني أسرع مع TradingView

شهد الدولار الأمريكي تقلبات متقلبة من جلسة إلى أخرى يوم الأربعاء، ليغلق في النهاية على تباين مقابل العملات الرئيسية، حيث تعامل المتداولون مع بيانات التوظيف الأقوى من المتوقع على خلفية تعليقات الاحتياطي الفيدرالي الحذرة وزيادة عدم اليقين الجيوسياسي.

خلال الجلسة الآسيوية، تداول الدولار بشكل هبوطي صافٍ مقابل العملات الرئيسية. جاءت بيانات التضخم الصينية التي صدرت خلال ساعات التداول الآسيوية أضعف من المتوقع، حيث ارتفع مؤشر أسعار المستهلكين في يناير بنسبة 0.2٪ فقط على أساس سنوي مقابل توقعات بنسبة 0.5٪، على الرغم من أن البيانات لم تولد سوى رد فعل محدود على سوق العملات. أظهرت أرقام تمويل الإسكان الأسترالي قوة مفاجئة، حيث ارتفعت قروض الاستثمار للمنازل بنسبة 7.9٪ مقابل توقعات بنسبة 5.0٪، مما وفر دعماً متواضعاً للدولار الأسترالي خلال الجلسة.

شهدت جلسة لندن استقرار الدولار، لكنه استمر في التداول بانخفاض صافٍ قبل أن يبدأ في الارتداد قبل افتتاح الأسواق الأمريكية. لم تصدر أي بيانات أوروبية مهمة من شأنها أن تدفع الاتجاهات، على الرغم من أن المتداولين بدأوا على الأرجح في اتخاذ مواقف حذرة قبل صدور تقرير التوظيف الأمريكي المتأخر. أظهر ملخص مداولات بنك كندا الذي نُشر في الساعة 1:30 مساءً بتوقيت جرينتش أن المسؤولين يرون أن مسار أسعار الفائدة في المستقبل صعب التنبؤ به بشكل غير عادي، مشيرين إلى أن عدم اليقين المتزايد الناجم عن الاضطرابات الجيوسياسية، والمراجعة المرتقبة لاتفاقية الولايات المتحدة والمكسيك وكندا (USMCA)، واضطرابات التجارة تشكل مخاطر مهمة على التوقعات. من المرجح أن هذا الوصف المتشائم قد ساهم في الضغط بشكل متواضع على الدولار الكندي خلال ساعات التداول المتأخرة في لندن.

شهدت الجلسة الأمريكية تقلبات حادة حول إصدار بيانات التوظيف في الساعة 8:30 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة. اتجه الدولار إلى الارتفاع الصافي مع اقتراب إغلاق سوق لندن، حيث جاءت أرقام الوظائف غير الزراعية لشهر يناير عند 130,000 (مقابل 40,000 متوقعة و48,000 معدلة في ديسمبر)، مع انخفاض معدل البطالة إلى 4.3٪ من 4.4٪. أدى هذا المفاجأة الإيجابية في البداية إلى ارتفاع الدولار، حيث خفض المتداولون توقعاتهم بخصوص تخفيضات أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي في المدى القريب، مع انخفاض احتمالية التخفيض في يونيو إلى أقل من 50٪.

ومع ذلك، لم يدم ارتفاع الدولار طويلاً. بعد إغلاق الأسواق في لندن، تراجع الدولار حتى منتصف بعد الظهر في الولايات المتحدة قبل أن يستقر ويتجه نحو الارتفاع قليلاً مع اقتراب نهاية الجلسة. من المحتمل أن هذا الانعكاس يعكس عدة عوامل: أولاً، أدى التعديل الهائل في المؤشر المعياري، الذي أظهر إضافة 181,000 وظيفة فقط طوال عام 2025 (بانخفاض عن 584,000 وظيفة تم الإبلاغ عنها في البداية)، إلى إثارة الشكوك حول موثوقية القراءات الأخيرة لسوق العمل. ثانياً، تلقينا تعليقاً آخر متشدداً نسبياً من رئيس الاحتياطي الفيدرالي في كانساس سيتي جيفري شميد، الذي وصف التضخم بأنه "ساخن" ومرتفع، مما يعزز احتمال بقاء الاحتياطي الفيدرالي في وضع الانتظار والترقب بشأن خفض أسعار الفائدة.

ترقية: هل سئمت من شركات التداول "التي تعمل بنظام العرض فقط"؟ شركة Lux Trading Firm تمول بأموال حقيقية (تصل قوتها الشرائية إلى 10 ملايين دولار) وتعيد رسوم التقييم بنسبة 100% بعد المرحلة 1. احصل على سجل حافل معتمد، دون قيود زمنية، مع التركيز على التنفيذ على مستوى مؤسسي. وهي مصممة لأولئك الذين يبحثون عن مهنة، وليس مسابقة.
تعرف على المزيد في Lux Trading Firm
إفصاح: للمساعدة في دعم المحتوى اليومي المجاني الذي نقدمه، قد نحصل على عمولة من شركائنا إذا قمت بالتسجيل من خلال روابطنا، دون أي تكلفة إضافية عليك.

المحفزات المحتملة القادمة في التقويم الاقتصادي

  • مؤشر أسعار المنتجين في اليابان لشهر يناير 2026 الساعة 11:50 مساءً بتوقيت جرينتش
  • توقعات التضخم الاستهلاكي في أستراليا لشهر فبراير 2026 في الساعة 12:00 صباحًا بتوقيت جرينتش
  • خطاب لوجان من بنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي في الساعة 12:00 صباحًا بتوقيت جرينتش
  • مؤشر RICS لأسعار المنازل في المملكة المتحدة لشهر يناير 2026 الساعة 12:01 صباحًا بتوقيت جرينتش
  • معدل نمو الناتج المحلي الإجمالي في المملكة المتحدة لشهر ديسمبر 31، 2025 الساعة 7:00 صباحًا بتوقيت جرينتش
    • الإنتاج الصناعي والتصنيعي في المملكة المتحدة لشهر ديسمبر 2025 الساعة 7:00 صباحًا بتوقيت جرينتش
    • ميزان التجارة في السلع في المملكة المتحدة لشهر ديسمبر 2025 الساعة 7:00 صباحًا بتوقيت جرينتش
  • مؤشر الناتج المحلي الإجمالي الشهري في المملكة المتحدة لشهر يناير 2026
  • طلبات إعانة البطالة الأولية في الولايات المتحدة لشهر فبراير 2026 في الساعة 1:30 مساءً بتوقيت جرينتش
  • مبيعات المنازل القائمة في الولايات المتحدة لشهر يناير 2026 الساعة 3:00 مساءً بتوقيت جرينتش
  • خطاب لين من البنك المركزي الأوروبي لمنطقة اليورو في الساعة 6:30 مساءً بتوقيت غرينتش
  • خطاب روجرز من بنك كندا في الساعة 6:45 مساءً بتوقيت جرينتش

يتضمن جدول أعمال يوم الخميس إصدارات بيانات خفيفة، حيث من المحتمل أن يوفر مؤشر أسعار المنتجين في اليابان نظرة ثاقبة على ضغوط التضخم في الاقتصاد الثالث الأكبر في العالم. سيتم مراقبة توقعات التضخم الاستهلاكي في أستراليا عن كثب بعد صدور بيانات تمويل الإسكان الأخيرة التي جاءت أقوى من المتوقع، في حين أن معنويات سوق الإسكان في المملكة المتحدة من استطلاع RICS قد تؤثر على توقعات خفض أسعار الفائدة من قبل بنك إنجلترا.

من المقرر أن تظهرلوجان من بنك الاحتياطي الفيدرالي مرة أخرى في منتصف الليل بتوقيت غرينتش، مما قد يوفر مزيدًا من التوضيح حول كيفية تفسير صانعي السياسة لبيانات التوظيف الصادرة يوم الأربعاء وما إذا كانت المفاجأة الإيجابية ستغير بشكل جوهري التوقعات بخفض أسعار الفائدة. نظرًا لموقفها المتشدد الذي أعربت عنه في خطابها يوم الثلاثاء، سيستمع المتداولون باهتمام لأي تغيير في النبرة فيما يتعلق بتوقيت التعديلات المحتملة في السياسة النقدية.

يشير التقويم الاقتصادي الخالي نسبيًا إلى أن الأسواق قد تعزز تحركات يوم الأربعاء، حيث يستوعب المتداولون الإشارات المعقدة من تقرير سوق العمل لشهر يناير وينتظرون بيانات مؤشر أسعار المستهلكين الحاسمة يوم الجمعة، والتي قد تكون أكثر تأثيرًا على قرارات السياسة النقدية قصيرة الأجل لمجلس الاحتياطي الفيدرالي.

ابقوا هادئين يا أصدقاء الفوركس!

الملخص اليومي ليس سوى نصف القصة!

فهم تحركات السوق أمر ضروري، ولكن وجود استراتيجية للاستفادة منها هو ما يمنحك ميزة تنافسية. BabyPips Premium يسد الفجوة بين الوعي بالسوق والتحليل عالي الجودة! تشمل مجموعة أدوات Premium الخاصة بنا: أدلة الأحداث التكتيكية، وقوائم المراقبة، والتحضير الأسبوعي والملخصات، ومزايا الشركاء!

[تعرف على المزيد واحصل على ميزة Premium!]