This article has been translated from English to Arabic.

ارتفعت الأسهم الأمريكية إلى مستويات قياسية تقريبًا يوم الاثنين، حيث عزز تقرير التصنيع القوي بشكل مفاجئ التفاؤل الاقتصادي، في حين تواصل الذهب خسائره بعد الهزيمة التاريخية التي تعرض لها الأسبوع الماضي بسبب ترشيح الرئيس ترامب لكيفن وارش لمنصب رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي المقبل.

تحقق من أخبار الفوركس والمستجدات الاقتصادية التي ربما فاتتك في جلسة التداول الأخيرة!

عناوين أخبار الفوركس والبيانات:

  • يُظهر أحدث ملخص للآراء الصادر عن اجتماع بنك اليابان المركزي في 22-23 يناير 2026 أن صانعي السياسة يشعرون بقلق متزايد من أن ضغوط التضخم المدفوعة بالين والظروف المالية التي لا تزال "تيسيرية إلى حد كبير" تستدعي المزيد من رفع أسعار الفائدة إذا استمرت التوقعات الاقتصادية والسعرية الحالية. بينما بقي سعر الفائدة دون تغيير عند 0.75٪، شدد العديد من الأعضاء على أن بنك اليابان المركزي يجب ألا يستغرق وقتًا طويلاً في تقييم الزيادات السابقة ويجب أن يكون مستعدًا لرفع أسعار الفائدة في الوقت المناسب وبالطريقة المناسبة لتجنب التخلف عن الركب.
  • مؤشر S&P Global Manufacturing PMI النهائي لأستراليا لشهر يناير 2026: 52.3 (التوقعات 52.4؛ السابق 51.6)
  • إعلانات الوظائف في أستراليا من ANZ-Indeed لشهر يناير 2026: 4.4٪ على أساس شهري (-0.1٪ توقعات على أساس شهري؛ -0.5٪ سابقًا على أساس شهري)
  • مؤشر S&P Global Manufacturing PMI النهائي لليابان لشهر يناير 2026: 51.5 (التوقعات 51.5؛ السابق 50.0)
  • مؤشر التضخم TD-MI الأسترالي لشهر يناير 2026: 0.2% على أساس شهري (1.0% على أساس شهري سابق)
  • مؤشر RatingDog الصناعي الصيني لشهر يناير 2026: 50.3 (توقعات 50.5؛ سابق 50.1)
  • مبيعات التجزئة في ألمانيا لشهر ديسمبر 2025: 0.1% على أساس شهري (توقعات 0.5% على أساس شهري؛ 0.6% على أساس شهري سابقًا)؛ 1.5% على أساس سنوي (توقعات 1.5% على أساس سنوي؛ 1.1% على أساس سنوي سابقًا)
  • أسعار المساكن على مستوى المملكة المتحدة لشهر يناير 2026: 0.3% (توقعات 0.6%؛ سابق -0.4%)؛ 1.0% سنويًا (توقعات 1.5% سنويًا؛ سابق 0.6% سنويًا)
  • مبيعات التجزئة السويسرية لشهر ديسمبر 2025: 1.0٪ شهريًا (توقعات 0.4٪ شهريًا؛ 0.1٪ شهريًا سابقًا)؛ 2.9٪ سنويًا (توقعات 2.1٪ سنويًا؛ 2.3٪ سنويًا سابقًا)
  • مؤشر PMI التصنيعي السويسري لشهر يناير 2026: 48.8 (توقعات 46.2؛ سابقًا 45.8)
  • مؤشر مديري المشتريات التصنيعي النهائي لمنطقة اليورو لشهر يناير 2026: 49.5 (التوقعات 49.4؛ السابق 48.8)
    • مؤشر مديري المشتريات الصناعي النهائي في ألمانيا لشهر يناير 2026: 49.1 (توقعات 48.7؛ سابق 47.0)
  • مؤشر مديري المشتريات التصنيعي النهائي لـ S&P Global في المملكة المتحدة لشهر يناير 2026: 51.8 (التوقعات 51.6؛ السابق 50.6)
  • مؤشر مديري المشتريات الصناعي الكندي S&P Global لشهر يناير 2026: 50.4 (التوقعات 48.9؛ السابق 48.6)
  • مؤشر مديري المشتريات الصناعي الأمريكي ISM لشهر يناير 2026: 52.6 (التوقعات 48.2؛ السابق 47.9)
  • أعلن الرئيس ترامب يوم الاثنين أن الولايات المتحدة والهند توصلتا إلى اتفاق تجاري. وتعهد رئيس الوزراء ناريندرا مودي بوقف شراء النفط الروسي وشراء كميات أكبر بكثير من الولايات المتحدة وربما فنزويلا. صرح ترامب أن الولايات المتحدة ستفرض تعريفة جمركية متبادلة مخفضة على الهند، بخفضها من 25٪ إلى 18٪ على الفور، بينما التزمت الهند بخفض تعريفاتها الجمركية والحواجز غير الجمركية ضد الولايات المتحدة إلى الصفر وشراء أكثر من 500 مليار دولار من الطاقة والتكنولوجيا والمنتجات الزراعية والسلع الأخرى من الولايات المتحدة.

حركة أسعار السوق بشكل عام:

Dollar Index, Gold, S&P 500, Oil, U.S. 10-yr Yield, Bitcoin Overlay - Chart Faster With TradingView

مؤشر الدولار، الذهب، مؤشر S&P 500، النفط، العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات، تراكب البيتكوين – رسم بياني أسرع مع TradingView

جلبت جلسة يوم الاثنين انعكاسًا قويًا في معنويات السوق، حيث حول تقرير التصنيع الأمريكي الهائل الرواية من مخاوف الركود إلى تفاؤل اقتصادي متجدد، مما دفع الأسهم إلى مستويات قريبة من أعلى مستوياتها القياسية، بينما واصلت المعادن الثمينة تصحيحها الدراماتيكي من موجة البيع التي قادها كيفن وارش الأسبوع الماضي.

انخفضت الأسهم الأمريكية ثم ارتفعت خلال الجلسة، حيث صعد مؤشر S&P 500 بنسبة 0.57٪ ليغلق عند حوالي 6974. تسارع ارتفاع المؤشر بعد صدور تقرير ISM التصنيعي في الساعة 10:00 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة، مع استمرار المكاسب خلال جلسة بعد الظهر حيث تبنى المتداولون آثار التقرير على أرباح الشركات والزخم الاقتصادي. وبدا الارتفاع واسع النطاق، حيث قادت القطاعات الحساسة اقتصاديًا المكاسب مع توسع النشاط الصناعي لأول مرة منذ 12 شهرًا. وشاركت أسهم التكنولوجيا بشكل متواضع في الارتفاع، في حين تفوقت أسهم الشركات الصغيرة، مما يعكس التفاؤل بأن انتعاش الصناعة التحويلية يمكن أن يوسع نطاق النمو الاقتصادي.

ارتفع مؤشر ISM التصنيعي إلى 52.6 في يناير، متجاوزًا بشكل كبير التوقعات التي كانت عند 48.2، مسجلاً أقوى قراءة منذ أغسطس 2022. أظهر التقرير توسعًا في المكونات الرئيسية، حيث قفزت الطلبات الجديدة من 47.7 إلى 57.1 وارتفع الإنتاج من 50.7 إلى 55.9. وأبرز المشاركون في الاستطلاع إعادة التخزين بعد العطلة والمشتريات قبل فرض الرسوم الجمركية كعوامل دفعت الطلب إلى الارتفاع، على الرغم من استمرار انكماش التوظيف عند 48.1 على الرغم من تحسنه من 44.9 في ديسمبر. ومن المرجح أن حجم المفاجأة ساهم في حماس سوق الأسهم، حيث فسر المتداولون البيانات على أنها دليل على خروج التصنيع من ركود طويل الأمد.

انخفضخام غرب تكساس الوسيط بنحو 5.00٪ ليستقر بالقرب من 62.0 دولارًا، متخليًا عن المكاسب الأخيرة في أكثر تحركات الجلسة دراماتيكية. يبدو أن عمليات البيع تتزامن مع تعليقات ترامب في عطلة نهاية الأسبوع بأن إيران "تتحدث بجدية" مع واشنطن، مما يشير إلى تراجع التوترات التي دفعت النفط إلى أعلى مستوياته في عدة أشهر الأسبوع الماضي بسبب مخاوف من ضربات عسكرية أمريكية محتملة. من المرجح أن تخفيف علاوة المخاطر الجيوسياسية طغى على تأكيد أوبك+ يوم الأحد بأن إنتاج مارس سيظل ثابتًا، وهو قرار تم الإعلان عنه بالفعل في نوفمبر ولم يقدم أي توجيهات بعد الربع الأول. أدى عودة الإنتاج الذي تم إيقافه سابقًا من الولايات المتحدة وكازاخستان، إلى جانب توقعات بوجود فائض في العرض طوال عام 2026، إلى زيادة الاتجاه الهبوطي حيث أعاد المتداولون التركيز على ديناميكيات العرض والطلب الأساسية.

واصلالذهب انخفاضه من الهزيمة التاريخية التي تعرض لها الأسبوع الماضي، حيث انخفض بنسبة 1.50٪ ليتداول عند حوالي 4651 دولارًا. ويبدو أن ضعف المعدن الثمين يعكس استمرار تصفية المراكز بعد الانخفاض الذي بلغ قرابة 10٪ يوم الجمعة، والذي كان نتيجة لترشيح ترامب لكيفن وارش لمنصب رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي المقبل. ترى الأسواق أن وارش أكثر تشددًا من المرشحين الآخرين فيما يتعلق بميزانية الاحتياطي الفيدرالي، مما يقوض الرواية المتعلقة بتخفيض قيمة العملة التي دفعت الذهب إلى مستويات قياسية فوق 5600 دولار قبل أيام قليلة. من المحتمل أن تكون بيانات التصنيع القوية الصادرة عن معهد إدارة التوريدات (ISM) قد زادت الضغط على الذهب، حيث أن تحسن النشاط الاقتصادي يقلل من الطلب على الملاذات الآمنة ويعزز التوقعات بأن الاحتياطي الفيدرالي يمكنه الحفاظ على أسعار فائدة أعلى لفترة أطول.

ارتفعالبيتكوين بنسبة 1.76٪ ليتداول بالقرب من 78251 دولارًا، عاكسًا الضعف السابق مع استقرار العملة المشفرة بعد تصحيح الأسبوع الماضي. بدت هذه الحركة منفصلة عن الأصول التقليدية المعرضة للمخاطر، مما يعكس على الأرجح مستويات الدعم الفني أو تجدد اهتمام المتداولين الذين ينظرون إلى الضعف الأخير على أنه فرصة للشراء. على الرغم من الارتداد، ظل البيتكوين أقل بكثير من أعلى مستوياته الأخيرة، حيث استمرت الرواية الأوسع نطاقًا حول الأصول البديلة في مواجهة التدقيق بعد بيع المعادن الثمينة.

ارتفعتعائدات سندات الخزانة بنسبة 0.87٪ لتصل إلى حوالي 4.28٪ على السندات ذات أجل 10 سنوات. ارتفعت العائدات بشكل مطرد خلال الجلسة، وتسارعت بعد إصدار مؤشر ISM في الساعة 10:00 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة، حيث خفض المتداولون توقعاتهم بخفض أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي في المدى القريب. من المرجح أن تعكس رد فعل سوق السندات إعادة تقييم مسار سياسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في ضوء القوة المفاجئة للقطاع الصناعي، مما يقلل من الحاجة الملحة للتيسير النقدي. حدث الارتفاع في العائدات على الرغم من النظرة إلى وارش على أنه متساهل محتمل في سياسة أسعار الفائدة قصيرة الأجل، مما يشير إلى أن المخاوف الفورية بشأن النمو تفوق الآن اعتبارات قيادة بنك الاحتياطي الفيدرالي على المدى الطويل.

ترويج: مع مواجهة الذهب "هزيمة تاريخية" بعد ترشيح وارش، يستقر سعر البيتكوين بالقرب من 78251 دولارًا. سواء كنت تتحوط ضد بنك الاحتياطي الفيدرالي أو تبحث عن فرصة شراء، تداول باستخدام منصة مصممة للعصر المالي القادم. توفر Coinbase السيولة العميقة اللازمة لفروق أسعار أقل وتنفيذ موثوق عندما تكون كل ثانية مهمة. تعرف على المزيد في Coinbase!
الإفصاح: للمساعدة في دعم المحتوى اليومي المجاني الذي نقدمه، قد نحصل على عمولة من شركائنا إذا قمت بالتسجيل من خلال روابطنا، دون أي تكلفة إضافية عليك.

سلوك سوق الفوركس: الدولار الأمريكي مقابل العملات الرئيسية

Overlay of USD vs. Majors - Chart Faster with TradingView

تراكب الدولار الأمريكي مقابل العملات الرئيسية – رسم بياني أسرع مع TradingView

سجل الدولار الأمريكي أداءً قويًا يوم الاثنين، وأغلق كأفضل عملة رئيسية أداءً على أساس يومي بعد تجاوز جلسة اتسمت بإصدار بيانات اقتصادية مهمة وتطورات جيوسياسية عززت جاذبية العملة الأمريكية.

خلال الجلسة الآسيوية، تداول الدولار بشكل متقلب وجانبي في الغالب مقابل العملات الرئيسية، مسجلاً اتجاهاً صعودياً صافياً مع اقتراب الجلسة اللندنية. من المرجح أن تعكس حركة الأسعار خلال الليل التمركز الحذر قبل إصدار البيانات الأوروبية والأمريكية المقرر في وقت لاحق من اليوم، حيث يبدو المتداولون مترددين في المراهنة على اتجاهات قوية. أظهر ملخص آراء بنك اليابان المركزي الذي صدر خلال ساعات التداول الآسيوية أن صانعي السياسة قلقون بشكل متزايد بشأن الحاجة إلى رفع أسعار الفائدة في الوقت المناسب لمواجهة ضغوط التضخم المدفوعة بالين، على الرغم من أن هذا الميل المتشدد أدى إلى قوة محدودة للين على الفور، حيث انتظرت الأسواق إشارات أكثر واقعية حول توقيت الخطوة السياسية التالية.

جلبت جلسة لندن أول بيانات مهمة في الصباح، حيث أكدت النتائج النهائية لمؤشر مديري المشتريات الصناعي الأوروبي تحسنًا طفيفًا ولكن دون تغييرات جذرية في التوقعات الاقتصادية الإقليمية. تراجع الدولار خلال ساعات الصباح في لندن قبل أن يرتد قليلاً مع اقتراب جلسة الولايات المتحدة. سجل مؤشر مديري المشتريات التصنيعي النهائي لمنطقة اليورو 49.5، ولا يزال في منطقة الانكماش على الرغم من تحسنه عن 48.8 في ديسمبر، في حين بقيت قراءة ألمانيا عند 49.1 دون عتبة التوسع البالغة 50. جاء مؤشر مديري المشتريات التصنيعي النهائي في المملكة المتحدة عند 51.8، مما يدل على استمرار التوسع المتواضع. لم تقدم البيانات الأوروبية المتباينة دعماً كبيراً لليورو أو الجنيه الإسترليني، مما سمح للدولار بالاستقرار بعد تراجعه المبكر مع استعداد المتداولين لإصدار مؤشر ISM الأمريكي.

شهدت الجلسة الأمريكية تحولًا حاسمًا، حيث واصل الدولار ارتداده مقابل العملات الرئيسية في أعقاب تقرير ISM التصنيعي المذهل قبل أن يستقر ويتداول بشكل متقلب خلال بقية فترة بعد الظهر. تجاوزت القراءة 52.6 التوقعات بشكل كبير ومثلت أقوى توسع في التصنيع منذ عام 2022، مما أدى إلى ارتفاع فوري في الدولار حيث أعاد المتداولون تقييم مسار سياسة بنك الاحتياطي الفيدرالي. أشار الارتفاع في الطلبات الجديدة من 47.7 إلى 57.1 وارتفاع الإنتاج إلى 55.9 إلى أن التصنيع كان يخرج من ركوده الطويل، مما قلل من احتمالية قيام بنك الاحتياطي الفيدرالي بخفض أسعار الفائدة بشكل كبير في عام 2026.

يبدو أن قوة الدولار خلال فترة بعد الظهر في الولايات المتحدة تعكس ليس فقط بيانات التصنيع، ولكن أيضًا بيئة المخاطرة الأوسع نطاقًا التي عادةً ما تدعم الدولار خلال فترات الأداء الاقتصادي المتميز للولايات المتحدة. من المحتمل أن يكون إعلان اتفاقية التجارة بين ترامب ومودي، التي تضمنت التزام الهند بالتوقف عن شراء النفط الروسي وشراء ما يزيد عن 500 مليار دولار من السلع الأمريكية، قد قدم دعمًا إضافيًا من خلال تسليط الضوء على الزخم التجاري الأمريكي المتجدد والدبلوماسية الاقتصادية.

عند إغلاق يوم الاثنين، كان الدولار هو العملة الرئيسية الأفضل أداءً على أساس يومي، ومن المرجح أن قوته الواسعة النطاق عكست قناعة السوق المتزايدة بأن مرونة الاقتصاد الأمريكي وموقف السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي يواصلان تمييز الدولار عن نظرائه الرئيسيين.

المحفزات المحتملة القادمة في التقويم الاقتصادي

  • تصاريح البناء في نيوزيلندا لشهر ديسمبر 2025 في الساعة 9:45 مساءً بتوقيت جرينتش
  • القاعدة النقدية اليابانية لشهر يناير 2026 الساعة 11:50 مساءً بتوقيت جرينتش
  • تصاريح البناء والموافقات على الإسكان في أستراليا لشهر ديسمبر 2025 في الساعة 12:30 صباحًا بتوقيت جرينتش
  • قرار بنك الاحتياطي الأسترالي بشأن سعر الفائدة لشهر فبراير 2026 في الساعة 3:30 صباحًا بتوقيت جرينتش
  • مؤتمر صحفي لبنك الاحتياطي الأسترالي في الساعة 4:30 صباحًا بتوقيت جرينتش
  • معدل التضخم في فرنسا لشهر يناير 2026 في الساعة 7:45 صباحًا بتوقيت جرينتش
  • مؤشر أسعار تجارة الألبان العالمية في نيوزيلندا ليوم 3 فبراير 2026
  • خطاب باركين من بنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي في الساعة 1:00 مساءً بتوقيت جرينتش
  • بيانات الوظائف الشاغرة والاستقالات في الولايات المتحدة لشهر ديسمبر 2025

يتصدر جدول أعمال يوم الثلاثاء قرار البنك الاحتياطي الأسترالي بشأن السياسة النقدية في الساعة 3:30 صباحًا بتوقيت جرينتش، حيث تراقب الأسواق أي إشارات حول توقيت التخفيضات المحتملة في أسعار الفائدة بالنظر إلى البيانات الاقتصادية الأخيرة التي تظهر مرونة الاقتصاد الأسترالي. حافظ البنك الاحتياطي الأسترالي على موقف متشدد نسبيًا مقارنة بالبنوك المركزية الكبرى الأخرى، على الرغم من أن تراجع ضغوط التضخم قد يفتح الباب في نهاية المطاف لتخفيف السياسة النقدية في وقت لاحق من عام 2026.

سيوفر تقرير JOLTs الأمريكي رؤية مهمة حول ديناميكيات سوق العمل بعد أن أظهر مؤشر ISM للتوظيف في قطاع التصنيع يوم الاثنين انكماشًا مستمرًا عند 48.1، على الرغم من تحسنه عن 44.9 في ديسمبر. سوف يفحص المتداولون بيانات الوظائف الشاغرة بحثًا عن أدلة على أن سوق العمل لا يزال سليمًا بما يكفي لدعم الموقف الحالي للاحتياطي الفيدرالي، خاصة بعد أن أشارت القوة المفاجئة لقطاع التصنيع إلى احتمال تزايد الزخم الاقتصادي.

قد يقدمخطاب محافظ الاحتياطي الفيدرالي توماس باركين في الساعة 1:00 مساءً بتوقيت جرينتش منظورًا إضافيًا حول كيفية تفسير صانعي السياسة للبيانات الاقتصادية الأخيرة، بما في ذلك قراءة ISM الهائلة يوم الاثنين. قد يؤدي أي تعليق على تحول قطاع التصنيع وتداعياته على السياسة النقدية إلى تقلبات، خاصة إذا تناول باركين ما إذا كان الاحتياطي الفيدرالي يرى أن القوة مستدامة أم أنها مجرد انتعاش مؤقت بعد العطلة مدفوعًا بالمواقف السابقة للرسوم الجمركية.

ابقوا هادئين يا أصدقاء الفوركس!

الملخص اليومي ليس سوى نصف القصة!

فهم تحركات السوق أمر ضروري، ولكن وجود استراتيجية للاستفادة منها هو ما يمنحك ميزة تنافسية. BabyPips Premium يسد الفجوة بين الوعي بالسوق والتحليل عالي الجودة! تشمل مجموعة أدوات Premium الخاصة بنا: أدلة الأحداث التكتيكية، وقوائم المراقبة، والتحضير الأسبوعي والملخصات، ومزايا الشركاء!

[تعرف على المزيد واحصل على ميزة Premium!]