Recapitulação diária do mercado amplo - 2 de outubro de 2025

As ações de tecnologia bateram novos recordes na quinta-feira, com os investidores ignorando o segundo dia de paralisação do governo dos EUA, com os mercados mais focados nas tensões geopolíticas depois que a Rússia avisou que poderia retaliar se os EUA colocassem mísseis na Ucrânia. O dólar ficou meio confuso com as notícias contraditórias sobre a paralisação, enquanto o ouro continuou subindo sem parar, chegando perto de US$ 3.900.

Confira as manchetes e atualizações econômicas que você pode ter perdido nas últimas sessões de negociação!

Manchetes e dados:

• Balança comercial da Austrália para agosto de 2025: 1,83 bilhão (previsão de 7,1 bilhões; 7,31 bilhões anteriormente)
  • Importações da Austrália em agosto de 2025: 3,2% m/m (-1,3% m/m anterior)
  • Exportações da Austrália em agosto de 2025: -7,8% m/m (3,3% m/m anterior)
• Gastos das famílias australianas em agosto de 2025: 0,1% m/m (previsão de 0,3% m/m; 0,5% m/m anterior); 5,0% a/a (previsão de 5,3% a/a; 5,1% a/a anterior)
• Confiança do consumidor no Japão em setembro de 2025: 35,3 (previsão de 35,5; anterior de 34,9)
• Taxa de crescimento do índice de preços ao consumidor suíço para setembro de 2025: -0,2% m/m (-0,1% m/m previsto; -0,1% m/m anterior); 0,2% a/a (0,2% a/a previsto; 0,2% a/a anterior)
• Taxa de desemprego na zona do euro em agosto de 2025: 6,3% (previsão de 6,2%; anterior de 6,2%)
• Cortes de empregos Challenger nos EUA para setembro de 2025: 54,06 mil (previsão de 150,0 mil; anterior de 85,98 mil)
• Variação nos estoques de gás natural da EIA dos EUA para 26 de setembro de 2025: 53,0 Bcf (75,0 Bcf anterior)
• Balanço do Fed dos EUA para 1º de outubro de 2025: 6,59 (previsão de 6,8; anterior de 6,61)
• Rússia avisa que vai responder “adequadamente” se os EUA mandarem mísseis Tomahawk para a Ucrânia
• O presidente da Câmara dos Representantes dos EUA, Mike Johnson, fala sobre a paralisação do governo em coletiva de imprensa, dizendo que os republicanos “não têm nada a negociar”

Movimentação dos preços no mercado em geral:

Índice do dólar, ouro, S&P 500, petróleo, rendimento de 10 anos dos EUA, Bitcoin Gráfico sobreposto pela TradingView

Na sessão de quinta-feira, os mercados foram afetados por narrativas conflitantes sobre riscos geopolíticos e disfunções políticas internas, com movimentos iniciais de aversão ao risco provocados pelos alertas da Rússia sobre possíveis entregas de mísseis Tomahawk à Ucrânia, dando lugar a um tom mais construtivo à medida que o dia avançava.

O S&P 500 registrou um ganho de 0,13%, fechando em 6.715,35, marcando o quinto avanço consecutivo e um novo recorde, apesar do cenário desafiador. As ações de tecnologia foram o principal suporte, com o Nasdaq 100 subindo 0,39%, para 22.844,05, também atingindo um novo recorde histórico. As ações da Nvidia atingiram novos recordes, com o otimismo em relação à IA continuando após o anúncio da avaliação de US$ 500 bilhões da OpenAI.

O ouro recuou 0,24%, para cerca de US$ 3.865 por onça, dando uma pausa após sua marcha implacável para recordes acima de US$ 3.900 no início da sessão. A retração provavelmente refletiu alguma realização de lucros e uma recuperação modesta do dólar durante o início do pregão nos EUA, embora o metal precioso continue bem apoiado pela incerteza do shutdown e pelas expectativas de flexibilização do Fed.

O petróleo bruto WTI ampliou sua sequência de perdas, caindo 1,35%, para cerca de US$ 60,60, o menor fechamento em quatro meses. A queda contínua provavelmente refletiu as crescentes preocupações com um excesso de oferta global, já que a OPEP+ parece disposta a aprovar aumentos adicionais de produção na reunião de domingo, enquanto o plano de paz de Trump para Gaza reduz potencialmente os prêmios de risco no Oriente Médio.

O bitcoin subiu 2,4%, sendo negociado acima de US$ 120.000, demonstrando notável resiliência e continuando a se beneficiar de seu status emergente como um ativo alternativo em meio às incertezas do mercado tradicional e às questões sobre a sustentabilidade fiscal.

O rendimento do Tesouro de 10 anos caiu 4 pontos-base, para 4,08%, com os títulos sendo procurados, já que as tensões entre a Rússia e a Ucrânia inicialmente provocaram uma demanda por refúgios seguros, embora os rendimentos tenham permanecido relativamente contidos, dadas as forças concorrentes das preocupações com a paralisação e as expectativas de inflação ainda elevadas.

Comportamento do mercado cambial: dólar americano vs. principais moedas:

Sobreposição do gráfico do dólar americano em relação às principais moedas pela TradingView

O dólar teve oscilações intradiárias na quinta-feira, caindo inicialmente durante os pregões da Ásia e Londres, antes de subir devido às tensões geopolíticas e, em seguida, reverter o curso, à medida que as negociações sobre a paralisação pareciam chegar a um impasse.

O dólar começou a sessão asiática relativamente estável, antes de registrar uma forte alta durante o início da sessão americana, por volta das 9h (horário da costa leste dos EUA). Esse aumento provavelmente refletiu os fluxos de refúgio seguro depois que a Rússia alertou sobre uma resposta “apropriada” se os EUA prosseguissem com o envio de mísseis Tomahawk para a Ucrânia, aumentando as tensões entre a OTAN e Moscou.

A reviravolta decisiva ocorreu por volta das 11h30 (horário da costa leste dos EUA), quando o presidente da Câmara, Mike Johnson, deu uma entrevista coletiva declarando que os republicanos “não têm nada a negociar” em relação à paralisação. “Se eles mantiverem o governo fechado, isso vai ficar cada vez mais doloroso”, disse Johnson aos repórteres. Essa postura linha-dura aparentemente assustou os otimistas do dólar, pois sugeriu que a paralisação poderia se prolongar mais do que os mercados haviam previsto.

O presidente Donald Trump está considerando cortar “milhares” de empregos federais antes de uma reunião com seu diretor de orçamento, Russell Vought, enquanto a Casa Branca busca aumentar a pressão sobre os democratas para encerrar a paralisação do governo, que já entrou em seu segundo dia. A ameaça de reduções permanentes na força de trabalho federal adicionou outra camada de incerteza que provavelmente pesou sobre o dólar durante a sessão da tarde.

Próximos catalisadores potenciais no calendário econômico

• Índice PMI final da S&P Global Services da Austrália para setembro de 2025 às 23h GMT
• Taxa de desemprego do Japão para agosto de 2025 às 23h30 GMT
• Índice final do PMI de serviços da S&P Global do Japão para setembro de 2025 às 00h30 GMT
• Discurso do governador do Banco do Japão, Ueda, às 1h05 GMT
• PMI final de serviços HCOB da zona do euro para setembro de 2025 às 8h GMT
• PMI final da S&P Global Services do Reino Unido para setembro de 2025 às 8h30 GMT
• Índice de preços no produtor (PPI) da zona do euro para agosto de 2025 às 9h GMT
• Discurso da presidente do BCE, Lagarde, às 9h40 GMT
• Discurso de Williams, do Fed dos EUA, às 10h05 GMT
• Folha de pagamento não agrícola dos EUA para setembro de 2025
• Taxa de desemprego dos EUA para setembro de 2025
• Discurso do governador do Banco da Inglaterra, Bailey, às 13h20 GMT
• Índice PMI Global de Serviços S&P do Canadá para setembro de 2025 às 13h30 GMT
• PMI final da S&P Global Services dos EUA para setembro de 2025 às 13h45 GMT
• Discurso de Schnabel, do BCE, sobre a zona do euro, às 13h50 GMT
• PMI de serviços ISM dos EUA para setembro de 2025 às 14h GMT
• Discurso de Jefferson, do Fed dos EUA, às 17h40 GMT

As negociações de sexta-feira provavelmente serão dominadas pelos desdobramentos da paralisação do governo e por qualquer escalada nas tensões entre a Rússia e a Ucrânia após os alertas com mísseis Tomahawk na quinta-feira.

Com o relatório oficial do NFP quase certamente atrasado pela paralisação, o PMI de serviços do ISM assume uma importância enorme, pois é potencialmente a única grande divulgação econômica dos EUA, com os mercados à procura de sinais de que o setor de serviços pode manter a expansão, mesmo com as dificuldades da indústria. Qualquer leitura abaixo de 50 pode desencadear movimentos acentuados de aversão ao risco, dada a ausência de outros dados.

Fiquem atentos, amigos do Forex, e não se esqueçam de conferir nossa Calculadora de Correlação Forex ao fazer qualquer negociação!