Resumen diario del mercado amplio - 23 de julio de 2025

Las clases de activos parecían tener dificultades para encontrar una dirección al inicio de la jornada, antes de que una ola de apetito por el riesgo provocada por el acuerdo comercial entre EE. UU. y Japón se impusiera, impulsando las acciones y el petróleo crudo.

Por su parte, el oro pasó la mayor parte de la jornada en números rojos, mientras los operadores se deshacían de los activos refugio ante la mejora del optimismo comercial mundial.

¡Aquí tienes los titulares que te puedes haber perdido en las últimas sesiones bursátiles!

Titulares:

• EE. UU. y Japón alcanzan un acuerdo comercial, los rendimientos de los bonos japoneses y el Nikkei se disparan
• Índice Westpac Leading de Australia para junio de 2025: 0,0 % intermensual (previsión del 0,2 % intermensual; -0,1 % intermensual anterior)
• El gobernador del Banco de Japón, Uchida, anunció que el acuerdo comercial entre EE. UU. y Japón supone un gran avance y contribuye a reducir la incertidumbre política
• Reuters y los medios de comunicación japoneses sugieren que el primer ministro japonés, Ishiba, está considerando dimitir para asumir la responsabilidad de la derrota electoral
• El ministro de Finanzas japonés, Kabo, reiteró que los niveles del tipo de cambio no se están discutiendo en las negociaciones comerciales con EE. UU.
• El primer ministro japonés, Ishiba, desmintió los rumores sobre su posible dimisión.
• Solicitudes de hipotecas MBA en EE. UU. para el 18 de julio de 2025: 0,8 % (-10,0 % anterior)
• La presidenta de la Comisión Europea, von der Leyen, mencionó que la UE y Japón colaborarán más estrechamente para abordar las políticas comerciales desleales
• El secretario del Tesoro de EE. UU., Bessent, afirma que las negociaciones con la UE van mejor y que Trump ha confirmado que no despedirá al presidente de la Fed, Powell
• El secretario de Comercio de EE. UU., Lutnick, destacó el acuerdo comercial con Japón como un posible modelo para el acuerdo arancelario con la UE
• Índice de precios de la vivienda nueva en Canadá para junio de 2025: -0,2 % intermensual (previsión del 0,1 % intermensual; -0,2 % intermensual anterior)
• Índice flash de confianza de los consumidores de la zona euro para julio de 2025: -14,7 (-15,0 previsto; -15,3 anterior)
• Ventas de viviendas existentes en EE. UU. en junio de 2025: -2,7 % intermensual (previsión: -0,7 % intermensual; dato anterior: 0,8 % intermensual); ventas de viviendas existentes en junio de 2025: 3,93 millones (previsión: 4,0 millones; dato anterior: 4,03 millones)
• Variación de las reservas de petróleo crudo de la EIA de EE. UU. para el 18 de julio de 2025: -3,17 millones (previo: -3,86 millones)

Evolución general de los precios en el mercado:

Índice del dólar, oro, S&P 500, petróleo, rendimiento de los bonos estadounidenses a 10 años, bitcoin. Gráfico superpuesto de TradingView

Los operadores de la sesión asiática se despertaron con la noticia de que EE. UU. y Japón finalmente habían alcanzado un acuerdo comercial, lo que provocó una subida del crudo y de los futuros de las acciones mundiales a primera hora del día. Sin embargo, la materia prima energética acabó borrando sus ganancias a medida que avanzaba la sesión de Londres, y solo encontró un suelo después de que el informe de inventarios de crudo de la EIA indicara una reducción sorpresa de las reservas.

Por otro lado,el oro perdió poco a poco sus ganancias como valor refugio, mientras los inversores se decantaban por activos de mayor rendimiento. El metal precioso registró una caída aún más pronunciada durante la sesión estadounidense, ya que los funcionarios de la Casa Blanca siguieron destacando el acuerdo entre EE. UU. y Japón como un posible modelo para otros socios comerciales, como la UE.

Los índices bursátiles europeos se situaron en territorio positivo, ya que los operadores esperaban que la UE también pudiera alcanzar pronto un acuerdo con EE. UU. El secretario del Tesoro de EE. UU., Bessent, mencionó que las negociaciones con la UE están yendo mejor que antes, mientras que el secretario de Comercio, Lutnick, incluso sugirió que el acuerdo comercial con Japón podría servir de modelo para un acuerdo con la UE.

Las acciones estadounidenses también se mostraron optimistas, con el índice S&P 500 cerrando con un alza del 0,78 % y el Nasdaq ganando un 0,61 % gracias a los sólidos datos de beneficios de Tesla y Alphabet, además de la mejora del sentimiento general del mercado.

Comportamiento del mercado de divisas: dólar estadounidense frente a las principales divisas:

Superposición del gráfico del USD frente a las principales divisas por TradingView

La gran noticia a primera hora del día fue el acuerdo comercial entre Japón y EE. UU., que dio un pequeño respiro al dólar frente a las principales divisas europeas. Sin embargo, el USD/JPY siguió fluctuando, ya que los operadores del yen también se hicieron eco de los rumores de que el primer ministro japonés, Ishiba, estaba considerando dimitir de su cargo tras la brutal derrota electoral de su partido.

El propio primer ministro Ishiba desmintió posteriormente estos rumores, lo que permitió a los operadores asiáticos volver a centrar su atención en la evolución positiva del comercio mundial y mantener un optimismo cauteloso ante la posibilidad de nuevos avances antes de la fecha límite del 1 de agosto para la entrada en vigor de los aranceles.

Las divisas vinculadas a las materias primas aprovecharon la mejora del sentimiento del mercado en las primeras horas, acelerando su subida frente al dólar durante la sesión de Londres, ya que los operadores se mostraron más esperanzados de que la UE y EE. UU. pudieran alcanzar pronto un acuerdo comercial.

Tras un ligero retroceso por la recogida de beneficios antes de la sesión estadounidense, los datos de ventas de viviendas existentes en EE. UU., más débiles de lo esperado, permitieron al USD reanudar su trayectoria bajista y cerrar a la baja en todos los frentes, sobre todo frente al AUD y el NZD, de mayor rendimiento.

Próximos catalizadores potenciales en el calendario económico

• Índice de confianza del consumidor GfK de Alemania a las 6:00 a. m. GMT
• PMI preliminar de manufactura y servicios de HCOB de Francia a las 7:15 a. m. GMT
• PMI preliminar de manufactura y servicios de HCOB de Alemania a las 7:30 a. m. GMT
• PMI preliminar de manufactura y servicios de HCOB de la zona euro a las 8:00 GMT
• PMI preliminar de manufactura y servicios de S&P Global del Reino Unido a las 8:30 a. m. GMT
• Índice de optimismo empresarial CBI del Reino Unido a las 10:00 a. m. GMT
• Pedidos de tendencias industriales del CBI del Reino Unido a las 10:00 a. m. GMT
• Decisión sobrelos tipos de interés del BCE de la zona euro a las 12:15 p. m. GMT
• Ventas minoristas de Canadá a las 12:30 p. m. GMT
• Ventas manufactureras de Canadá a las 12:30 p. m. GMT
• Índice de precios de viviendas nuevas en Canadá a las 12:30 p. m. GMT
• Índice de actividad nacional de la Fed de Chicago a las 12:30 p. m. GMT
• Solicitudes iniciales de subsidio por desempleo en EE. UU. a las 12:30 p. m. GMT
• Rueda de prensa del BCE de la zona euro a las 12:45 p. m. GMT
• Discurso de Conway, gobernador del Banco de la Reserva de Nueva Zelanda, a las 13:30 GMT
• PMI flash de manufacturas y servicios de S&P Global en EE. UU. a las 1:45 p. m. GMT
• Ventas de viviendas nuevas en EE. UU. a las 2:00 p. m. GMT
• Índice manufacturero de la Fed de Kansas a las 3:00 p. m. GMT
• Balance de la Fed de EE. UU. a las 8:30 p. m. GMT

Sin duda, será un día muy ajetreado en los mercados, ya que la agenda económica está repleta de publicaciones de los PMI preliminares globales, además de la decisión de política monetaria del BCE.

No olvides estar atento a la rueda de prensa de la presidenta del BCE, Lagarde, unos momentos después del anuncio, ya que los operadores del euro están ansiosos por saber cuáles serán los próximos movimientos del banco central y cuándo se producirán.

Aparte de todo eso, estad atentos a la publicación de los datos de solicitudes iniciales de subsidio por desempleo en EE. UU. y al informe de ventas minoristas de Canadá, que también podrían provocar grandes oscilaciones del USD y el CAD durante la sesión de Nueva York.

Como siempre, mantente alerta y no olvides consultar nuestra Calculadora de Correlación Forex antes de realizar cualquier operación.