สัญญาส่วนต่าง (CFD)

A สัญญาต่างราคา (หรือ CFD) เป็นประเภทของอนุพันธ์ที่ให้การเข้าถึงการเปลี่ยนแปลงราคาของสินทรัพย์พื้นฐาน.

CFD เป็นอนุพันธ์ทางการเงินที่ช่วยให้ผู้ค้าสามารถ เก็งกำไรราคาของเครื่องมือพื้นฐาน โดยไม่จำเป็นต้องครอบครองเครื่องมือ.

สัญญาต่างราคาคืออะไร?

สัญญาต่างราคา (CFD) เป็นอนุพันธ์ทางการเงินที่ช่วยให้ผู้ค้าสามารถเก็งกำไรราคาของสินทรัพย์พื้นฐาน เช่น หุ้น สินค้าโภคภัณฑ์ ดัชนี หรือสกุลเงิน.

เมื่อทำการค้าด้วย CFD ผู้ค้าจะทำสัญญากับโบรกเกอร์ ตกลงที่จะแลกเปลี่ยนความแตกต่างของราคาสินทรัพย์ระหว่างการเปิดและปิดตำแหน่ง.

หากราคาสินทรัพย์พื้นฐานเพิ่มขึ้น ผู้ซื้อจะได้รับกำไรจากความแตกต่างของราคา แต่ถ้าราคาลดลง ผู้ขายจะได้รับกำไร.

ประโยชน์ของการซื้อขาย CFD

• เลเวอเรจ: CFDs มีประโยชน์ของการใช้เลเวอเรจ ซึ่งหมายความว่าผู้ค้าสามารถควบคุมตำแหน่งขนาดใหญ่ได้ด้วยการลงทุนเริ่มต้นที่น้อยกว่า ซึ่งสามารถเพิ่มกำไร แต่ก็เพิ่มการขาดทุนเช่นกัน ทำให้การจัดการความเสี่ยงมีความสำคัญอย่างยิ่งในการซื้อขาย CFD ที่ประสบความสำเร็จ.
• การขายชอร์ต: CFDs ช่วยให้ผู้ค้าสามารถทำกำไรได้ทั้งตลาดที่เพิ่มขึ้นและลดลงโดยการเปิดโอกาสให้ขายชอร์ต หมายความว่าผู้ค้าสามารถเก็งกำไรจากการลดราคาของสินทรัพย์ได้ ให้โอกาสในการทำกำไรเพิ่มเติม.
• การกระจายความเสี่ยง: CFDs ครอบคลุมสินทรัพย์พื้นฐานหลากหลาย รวมถึงหุ้น ดัชนี สินค้าโภคภัณฑ์ และสกุลเงิน ซึ่งช่วยให้ผู้ค้าสามารถกระจายพอร์ตโฟลิโอและใช้ประโยชน์จากโอกาสทางการตลาดต่าง ๆ.
• ต้นทุนต่ำ: CFDs ไม่เกี่ยวข้องกับการครอบครองสินทรัพย์พื้นฐาน ซึ่งหมายความว่าผู้ค้าสามารถหลีกเลี่ยงต้นทุนบางอย่างที่เกี่ยวข้องกับการค้าทั่วไป เช่น อากรแสตมป์หรือค่าธรรมเนียมนายหน้า.

ความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับการซื้อขาย CFD

• ความเสี่ยงจากเลเวอเรจ: ในขณะที่เลเวอเรจสามารถเพิ่มกำไรได้ แต่ก็เพิ่มโอกาสในการขาดทุนด้วย หากการค้าขัดแย้งกับตำแหน่งของผู้ค้า อาจจำเป็นต้องฝากเงินเพิ่มเติมเพื่อรักษาตำแหน่งหรืออาจเผชิญหน้าการปิดตำแหน่งอัตโนมัติ.
• ความเสี่ยงทางตลาด: CFDs มีความเสี่ยงต่อความผันผวนของตลาด และการเคลื่อนไหวของราคาอย่างกะทันหันสามารถทำให้ผู้ค้าขาดทุนอย่างมาก.
• ความเสี่ยงจากคู่สัญญา: เนื่องจาก CFDs ซื้อขายผ่านโบรกเกอร์ที่ไม่มีการแลกเปลี่ยนกลาง (OTC) ผู้ค้ามีความเสี่ยงจากคู่สัญญาหากโบรกเกอร์ผิดนัดหรือไม่สามารถปฏิบัติตามภาระผูกพันของตนได้.
• ความเสี่ยงทางกฎระเบียบ: การซื้อขาย CFD อยู่ภายใต้การควบคุม และการเปลี่ยนแปลงในข้อกำหนดการควบคุมอาจมีผลกระทบต่อสภาพการค้าหรือความพร้อมของผลิตภัณฑ์ CFD บางอย่าง.

สรุป

CFDs เป็นอนุพันธ์ทางการเงินที่ช่วยให้ผู้ค้าสามารถใช้ประโยชน์จากการเคลื่อนไหวของราคาขึ้นหรือลงของเครื่องมือการเงินพื้นฐาน และมักใช้เพื่อเก็งกำไรในตลาดเหล่านั้น.

มันเป็นสัญญาระหว่างสองฝ่าย ซึ่งมักอธิบายเป็น “ผู้ซื้อ” และ “ผู้ขาย” ในการชำระความแตกต่างในมูลค่าของเครื่องมือการเงินระหว่างเวลาที่เปิดสัญญาและเวลาที่ปิด.

มันช่วยให้ผู้ค้าสามารถใช้เงินลงทุนที่มีอยู่ได้มากขึ้น (โดยการซื้อขายมูลค่าที่สูงกว่าเงินที่มีในบัญชี) และให้ประโยชน์ทั้งหมดของการซื้อขายหลักทรัพย์ โดยไม่ต้องครอบครองสินค้าที่แท้จริง.

ในแง่ปฏิบัติ หากคุณซื้อ CFD ที่ $10 และขายที่ $11 คุณจะได้รับความแตกต่าง $1 ตรงกันข้าม หากคุณซื้อขายชอร์ตและขายที่ $10 ก่อนจะซื้อกลับที่ $11 คุณจะต้องจ่ายความแตกต่าง $1.