Resumen diario del mercado amplio - 24 de junio de 2025

La atención del mercado siguió centrada en el conflicto entre Israel e Irán y en la preocupación por el incumplimiento del acuerdo de alto el fuego.

Aun así, algunas mejoras en la confianza impulsaron al alza los índices bursátiles estadounidenses, mientras que el crudo siguió recuperando las ganancias recientes.

¡Aquí tienes los titulares que te puedes haber perdido en las últimas sesiones bursátiles!

Titulares:

• Gasto interanual con tarjeta de crédito en Nueva Zelanda en mayo de 2025: 2,2 % (previsión del 0,3 %; anterior del 0,5 %)
• Índice Ifo de clima empresarial en Alemania para junio de 2025: 88,4 (previsión: 88,4; anterior: 87,5)
• El responsable del BCE, De Guindos, afirma que el proceso de desinflación subyacente no se ha desviado en absoluto
• El funcionario del BCE Kazimir reiteró que están en el objetivo en lo que respecta a los tipos de interés neutrales
• Tendencias industriales de la CBI del Reino Unido para junio de 2025: -33,0 (previsión: -32,0; anterior: -30,0)
• Israel acusó a Irán de lanzar dos misiles horas después del inicio del alto el fuego y amenazó con tomar represalias en Teherán
• Irán niega haber lanzado misiles tras el alto el fuego y afirma que se trataba de la última salva antes de que entrara en vigor el acuerdo
• Ventas manufactureras de Canadá para mayo de 2025: -1,3 % intermensual (previsión: -0,4 % intermensual; dato anterior: -2,8 % intermensual)
• Tasa de crecimientodel índice de precios al consumo de Canadá para mayo de 2025: 0,6 % intermensual (previsión: 0,4 % intermensual; anterior: -0,1 % intermensual); 1,7 % interanual (previsión: 1,5 % interanual; anterior: 1,7 % interanual)
  • Tasa de crecimiento del índice de precios al consumo subyacente de Canadá para mayo de 2025: 2,5 % interanual (previsión del 2,6 % interanual; 2,5 % interanual anterior); 0,6 % intermensual (previsión del 0,6 % intermensual; 0,5 % intermensual anterior)
  • Mediana del IPC de Canadá para mayo de 2025: 3,0 % interanual (previsión del 3,0 % interanual; 3,2 % interanual anterior)
• El funcionario de la Fed Bostic mencionó que no ve la necesidad de recortar los tipos ahora
• El presidente de EE. UU., Trump, afirma que no cree que Irán haya violado el alto el fuego y añade que no cree que Israel vaya a atacar Irán
• Cuenta corriente de EE. UU. a 31 de marzo de 2025: -450 200 millones (-450 000 millones previsto; -380 000 millones anterior)
• Precio de la vivienda S&P/Case-Shiller en EE. UU. para abril de 2025: 0,8 % intermensual (previsión del 0,8 % intermensual; 1,1 % intermensual anterior); 3,4 % interanual (previsión del 4,0 % interanual; 4,1 % interanual anterior)
• Índice de precios de la vivienda en EE. UU. para abril de 2025: -0,4 % intermensual (previsión: -0,1 % intermensual; dato anterior: -0,1 % intermensual)
• Índice Richmond Fed de manufacturas de EE. UU. para junio de 2025: -7,0 (-7,0 previsto; -9,0 anterior)
• El funcionario de la Fed Hammack citó que los tipos de interés podrían mantenerse sin cambios durante bastante tiempo
• El funcionario del BCE, Lane, afirmó que tienen suficiente confianza en que la inflación se ha acercado en gran medida al objetivo.
• El presidente de Irán declaró que respetarán el alto el fuego solo si Israel también lo hace
• Confianza del consumidor de EE. UU. en junio de 2025: 93,0 (previsión: 99,0; anterior: 98,0)
• El presidente de la Fed, Powell, prevé que los efectos significativos de los aranceles sobre la inflación se dejarán sentir entre junio y agosto, y añade que hay muchos caminos posibles para la economía
• El funcionario de la Fed Williams advirtió que es probable que el impacto de los aranceles se intensifique en los próximos meses y que la economía crezca a un ritmo más lento.
• Variación de las reservas de petróleo crudo del API de EE. UU. para el 20 de junio de 2025: -4,28 millones (-10,13 millones anterior)
• Balanza comercial de Nueva Zelanda para mayo de 2025: 1240 millones (previsión: 1200 millones; anterior: 1430 millones)
  • Exportaciones de Nueva Zelanda para mayo de 2025: 7680 millones (7840 millones anterior)
  • Importaciones de Nueva Zelanda para mayo de 2025: 6440 millones (6420 millones anterior)

Evolución general de los precios en el mercado:

Índice del dólar, oro, S&P 500, petróleo, rendimiento de los bonos estadounidenses a 10 años, bitcoin. Gráfico superpuesto de TradingView

Las correlaciones de riesgo estaban por todas partes, ya que los mercados seguían en su mayoría inquietos por las tensiones en Oriente Medio y las violaciones del alto el fuego, al tiempo que mantenían cierto optimismo de que el conflicto se resolvería pronto.

El crudo WTI fue especialmente volátil, oscilando al ritmo de las noticias sobre nuevos misiles iraníes que impactaban en territorio israelí mientras se mantenía el alto el fuego, seguidas de las declaraciones de Trump, quien afirmó que no creía que Irán hubiera violado los términos del acuerdo.

El oro reflejó la mejora del sentimiento del mercado, ya que el metal precioso refugio siguió perdiendo ganancias, mientras que los inversores parecían encontrar un respiro en el «no hay noticias, buenas noticias», es decir, la ausencia de una mayor escalada.

Mientras tanto, los rendimientos de los bonos del Tesoro y el índice del dólar bajaron tras las declaraciones menos optimistas del presidente de la Fed, Powell, quien señaló que hay muchos caminos posibles que puede tomar la economía, y del funcionario de la Fed Williams, quien advirtió sobre un posible crecimiento más lento y una mayor inflación.

El bitcoin se mantuvo en el nivel de 105 000 dólares, mientras que los mercados disfrutaban de un poco de optimismo y las acciones estadounidenses registraban fuertes ganancias ante la perspectiva de que los tipos de interés de la Fed se mantuvieran sin cambios durante mucho más tiempo.

Comportamiento del mercado de divisas: dólar estadounidense frente a las principales divisas:

Superposición del gráfico del USD frente a las principales divisas por TradingView

El dólar comenzó el día con una tendencia bajista, especialmente frente a las divisas de mayor rendimiento y el yen, ya que los mercados mantuvieron un «optimismo cauteloso» en torno a las tensiones geopolíticas. Sin embargo, las pérdidas del dólar fueron limitadas frente al dólar canadiense, vinculado al petróleo, mientras que la materia prima energética siguió fluctuando.

Los datos positivos sobre la inflación neta en Canadá dieron un pequeño impulso a su moneda, ya que los resultados parecieron reducir las posibilidades de una nueva flexibilización del Banco de Canadá en julio.

Posteriormente, los comentarios cautelosos de los responsables de la Fed provocaron otra caída del dólar estadounidense, ya que Powell y Williams destacaron la posibilidad de que se produzcan efectos inflacionistas más fuertes relacionados con los aranceles en los próximos meses, mientras que la economía podría enfrentarse a unas perspectivas de crecimiento más débiles.

Próximos catalizadores potenciales en el calendario económico

• Índice de indicadores adelantados de Japón a las 5:00 a. m. GMT
• Confianza del consumidor en Francia a las 6:45 a. m. GMT
• Índice de sentimiento económico suizo a las 8:00 GMT
• Boletín trimestral del Banco Nacional Suizo a la 1:00 p. m. GMT
• Ventas de viviendas nuevas en EE. UU. a las 2:00 p. m. GMT
• Testimonio del presidente de la Reserva Federal de EE. UU., Powell, a las 2:00 p. m. GMT
• Variación de las reservas de petróleo crudo de la EIA de EE. UU. a las 2:30 p. m. GMT

No hay mucho que destacar hoy en cuanto a publicaciones económicas de primer nivel, por lo que los operadores del dólar podrían centrar su atención en el discurso del presidente de la Fed, Powell, para conocer sus comentarios sobre la política monetaria y sus opiniones sobre cómo la última ronda de incertidumbre en los mercados podría afectar a sus perspectivas sobre los tipos de interés.

Aparte de eso, mantén los ojos y los oídos bien abiertos a los titulares geopolíticos y las actualizaciones sobre el comercio mundial que podrían influir en el sentimiento general del mercado. Como siempre, mantente ágil y no olvides consultar nuestra calculadora de correlación de divisas cuando realices cualquier operación.