This article has been translated from English to Arabic.
قام إيلون ماسك بعمل غير مسبوق في ممفيس، تينيسي، العام الماضي.
فقد قام ببناء أحد أقوى أجهزة الكمبيوتر العملاقة في العالم (100,000 وحدة معالجة رسومات متطورة) في غضون أشهر قليلة.
ولكن المفاجأة هي أنه لم ينتظر حتى تقوم شركة الكهرباء المحلية بتوصيله بشبكة الكهرباء. بدلاً من ذلك، قام بوضع مجموعة من المولدات المتنقلة في الموقع وقام بتشغيلها على الفور.
لم يكن هذا خطة بديلة. كانت هذه هي الخطة.
وقد أصبح هذا هو الوضع الطبيعي الجديد في صناعة الذكاء الاصطناعي بأكملها.
لماذا أصبحت السرعة أكثر قيمة من الكفاءة
إليك رقم يفسر لماذا ماسك، وكل عملاق تكنولوجي آخر يسابق الزمن لبناء بنية تحتية للذكاء الاصطناعي، على استعداد لفعل أي شيء للحصول على الطاقة على الفور: 12 مليون دولار لكل ميغاواط في السنة.
هذا هو الدخل السنوي المقدر الذي يمكن أن تولده ميغاواط واحد من سعة الحوسبة الخاصة بالذكاء الاصطناعي.
بالنسبة لمركز بيانات بسعة 100 ميغاواط، فإننا نتحدث عن إيرادات سنوية محتملة تبلغ 1.2 مليار دولار.
الآن فكر في هذا: متوسط وقت الانتظار لتوصيل مركز بيانات جديد بالشبكة الكهربائية في الولايات المتحدة هو 8 سنوات أو أكثر.
احسبوا ذلك. تأخير لمدة عام واحد في منشأة 100 ميغاواط؟ هذا يعني خسارة إيرادات تبلغ حوالي مليار دولار.
تأخير لمدة خمس سنوات؟ لقد شاهدت للتو 5 مليارات دولار تتبخر بينما تنتظر أن يقوم موظفو المرافق العامة بمعالجة الأوراق.
فجأة، لا يبدو دفع علاوة مقابل مولدات باهظة الثمن وتستهلك الكثير من الوقود ويمكن تشغيلها في غضون أسابيع بدلاً من سنوات أمراً جنونياً.
قد تكلفك "غرامة عدم الكفاءة" 500,000 دولار لكل ميغاواط سنويًا في شكل تكاليف وقود إضافية، لكنك تجني 12 مليون دولار. الفرق سخيف .
لهذا السبب تم التخلي عن المقاييس التقليدية مثل "التكلفة لكل كيلوواط/ساعة" و"الكفاءة الحرارية". في عصر الذكاء الاصطناعي، هناك مقياس واحد فقط مهم: وقت التشغيل.
وقت التشغيل هو الوقت الذي يستغرقه مركز البيانات الجديد لتلقي الطاقة اللازمة من الشبكة. قد تستغرق هذه العملية شهورًا أو حتى سنوات، مما يؤدي إلى تأخيرات وزيادة التكاليف للشركات التي تنتظر أن تصبح جاهزة للعمل بشكل كامل.
لماذا لا تستطيع الشبكة مواكبة الطلب
كانت شبكة الكهرباء الأمريكية تعاني بالفعل من ضغوط شديدة. وقد كشف الطلب على الذكاء الاصطناعي مدى عدم استعدادها الحقيقي.
الطلب يتزايد بشكل كبير. يستهلك رف الخادم التقليدي في مركز البيانات حوالي 5-10 كيلووات من الطاقة. أما رف الذكاء الاصطناعي المزود بأحدث رقائق NVIDIA؟ فيستهلك 60-132 كيلووات أو أكثر. نحن نتحدث عن كثافة طاقة تبلغ 10-20 ضعفًا في نفس المساحة المادية!
الجانب المتعلق بالعرض ينهار. يتم إيقاف تشغيل محطات الفحم القديمة بوتيرة أسرع من دخول الجيل الجديد إلى الخدمة. خطوط نقل الكهرباء التي تربط محطات الطاقة بالمدن قد وصلت بالفعل إلى أقصى طاقتها. وعملية الموافقة التنظيمية على البنية التحتية الجديدة تسير بوتيرة بطيئة للغاية... تقاس بالسنوات، وليس بالأشهر.
النتيجة؟ اختناق هائل يستمر لعدة سنوات.
شركات المرافق العامة لديها "قوائم انتظار للتوصيل" تحتوي على قوائم انتظار من شأنها أن تحرج إدارة المرور. المشاريع التي قدمت طلبات في عام 2018 لا تزال تنتظر الموافقة في عام 2026!
بالنسبة لشركة عملاقة مثل Amazon أو Google أو Microsoft منخرطة في معركة وجودية للسيطرة على الذكاء الاصطناعي، فإن هذا الجدول الزمني غير مقبول على الإطلاق.
الانتظار خمس سنوات للحصول على الطاقة بينما يقوم منافسك بتطوير بنية تحتية للذكاء الاصطناعي اليوم هو بمثابة حكم بالإعدام.
الحل غير التقليدي
إذن، ماذا تفعل عندما لا يمكنك الحصول على الطاقة من الشبكة؟ الأمر بسيط: تحضر محطة الطاقة إليك.
وقد أدى ذلك إلى إحداث أحد أكثر التحولات إثارة للاهتمام في سلسلة التوريد في تاريخ الصناعة الحديثة. تقوم شركات التكنولوجيا بشراء معدات توليد الطاقة من أكثر الأماكن غير المتوقعة.
إليك مثال واحد: محركات الطائرات النفاثة.
نعم، يتم تعديل نفس تقنية التوربينات التي تشغل طائرة بوينج 767 عبر المحيط الأطلسي لتوليد الكهرباء لمجموعات تدريب الذكاء الاصطناعي.
يمكن تركيب هذه المولدات المستمدة من مجال الطيران وتشغيلها في جزء بسيط من الوقت الذي يستغرقه الحصول على الموافقة على توصيل الشبكة.
لكن هذا مجرد البداية. تتجه مراكز البيانات أيضًا إلى استخدام معدات مصممة في الأصل لحقول النفط والسفن البحرية والمنشآت الصناعية.
تقنيات لم تكن مخصصة أبدًا لهذا الغرض، ولكنها تتمتع بالخاصية الأكثر أهمية: السرعة.
هذه الحلول ليست أنيقة. وهي ليست رخيصة. غالبًا ما تستهلك وقودًا أكثر وتطلق انبعاثات كربونية أكثر من شبكات الطاقة التقليدية. ولكنها تتمتع بميزة واحدة هائلة: يمكن نشرها في غضون أشهر، وليس سنوات.
وفي صناعة حيث كل شهر تأخير يكلف عشرات أو مئات الملايين من الدولارات، فإن هذه السرعة تستحق أي ثمن تقريبًا.
تجارة الذكاء الاصطناعي التي تفوتك
بينما يتهافت الجميع على أسهم NVIDIA و AMD و TSM و ASML و Sandisk و Micron وغيرها من أسهم شركات أشباه الموصلات، يحدث في الخلفية ازدهار صناعي هادئ.
تشهد الشركات التي تصنع محركات الاحتراق الداخلي والمعدات الصناعية الأخرى طلبًا غير مسبوق.
نحن لا نتحدث عن شركات ناشئة عصرية أو مشاريع تقنية مضاربة. هذه شركات تصنيع صناعية قديمة الطراز.
يتم تداول العديد منها بأسعار معقولة لأن السوق لم يضع بعد سعرًا كاملًا لهذا التحول الهيكلي.
إليك ما يجعل هذه الفرصة جذابة بشكل خاص:
إنها ليست اتجاهًا قصير الأجل. الجداول الزمنية لربط الشبكات لا تتحسن، بل تزداد سوءًا. من المتوقع أن يستمر التراكم حتى عام 2030 وما بعده. وهذا يعني أن الحلول "المؤقتة" التي يتم نشرها اليوم ستستمر لسنوات، مما يولد إيرادات متكررة من خلال عقود الصيانة واتفاقيات توريد الوقود وترقيات المعدات.
الاقتصاديات مضمونة. طالما أن حوسبة الذكاء الاصطناعي تولد 10-12 مليون دولار لكل ميغاواط سنويًا، فإن مراكز البيانات ستدفع أي سعر تقريبًا للحصول على الطاقة الفورية. وهذا يمنح موردي المعدات قوة تسعير استثنائية.
السوق المستهدف ضخم. قد تمثل أحمال عمل الذكاء الاصطناعي نصف جميع عمليات مراكز البيانات بحلول عام 2030. نحن نتحدث عن مئات المليارات من الدولارات في استثمارات البنية التحتية. وسيذهب جزء كبير من ذلك إلى معدات توليد الطاقة.
الشركات الفائزة في سباق الطاقة في الموقع
هناك العديد من الشركات الأمريكية المتداولة في البورصة التي لها علاقة كبيرة بهذا الاتجاه.
وهي تتراوح بين تكتلات صناعية ضخمة تنوع أنشطتها لتشمل طاقة مراكز البيانات، إلى شركات متخصصة أصبحت في الأساس "مجارف ومعاول" لسباق الذهب في مجال الذكاء الاصطناعي.
ما هو القاسم المشترك بينها؟ جميعها لديها القدرة على توفير الطاقة بسرعة، وتستفيد من أزمة الشبكة بطرق مختلفة.
هذا ليس مجرد تخمين. فقد تم بالفعل توقيع عقود كبرى بقيمة مليارات الدولارات.
على سبيل المثال، لنلقِ نظرة على GE Verona (GEV):
تبيع GE Vernova محطات طاقة صغيرة يمكن لمراكز البيانات تشغيلها في الموقع للحصول على كل الكهرباء التي تحتاجها دون انتظار شبكة الكهرباء المحلية.
انتقلت GEV من مرحلة التوحيد إلى مرحلة توسع الاتجاه المتجدد.
يشير الارتفاع الحاد الأخير إلى دخول المشترين المؤسسيين. يتحرك السعر الآن بقوة أكبر مما كان عليه خلال المرحلة الجانبية السابقة، مما يشير غالبًا إلى زيادة المشاركة والقناعة.
طالما استمر تشكيل قيعان أعلى فوق مستويات الاختراق السابقة، فإن الضعف يمثل فرصة لشراء الأسهم عند انخفاضها. يمكنك التفكير في شراء GEV عند التراجع إلى مستوى الاختراق السابق والتحضير لاستمرار الاتجاه.
اشترك في Babypips Premium للحصول على تحليلنا الكامل، بما في ذلك:
- ملفات تعريفية مفصلة لسبع أسهم من المتوقع أن تستفيد.
- تفصيل تعرض إيرادات مركز البيانات لكل شركة.
- مقارنة فنية لأنواع المعدات وجداول النشر الزمنية.
- تحليل المخاطر والاعتبارات التنظيمية.
لا تقتصر ثورة الذكاء الاصطناعي على البرمجيات والرقائق فقط. إنها تتعلق بالبنية التحتية غير الجذابة والكثيفة رأس المال التي تجعل كل ذلك ممكنًا.
وفي الوقت الحالي، يتم بناء هذه البنية التحتية باستخدام معدات من أكثر الصناعات غير المتوقعة.
