This article has been translated from English to Tagalog.

Herd Mentality o hive mentality ay naglalarawan kung paano ang mga tao ay masyadong nakatuon sa sinasabi o ginagawa ng iba, at hinahayaan nila ang collective behavior na makaapekto sa kanilang sariling pag-iisip at actions.

Parang tumalon ka sa bangin kasi lahat naman sila nakakabaliw rin ginagawa 'yun.

Yung logical na pag-iisip, lumalabas sa bintana. Emosyon at kutob na lang ang nauuna.

Habang lumalaki at lumalakas ang grupo, mas lalo pang na-eengganyo ang ibang traders at investors na sumunod, basta na lang bibili dahil “lahat naman sila ginagawa ito, kaya dapat ako rin.”

Sa financial markets, ang herd mentality ay isang karaniwang at totoong bagay. Ang dot-com bubble ay isang magandang halimbawa kung saan ang mga investors ay nagpunta sa laban sa mga katotohanan na ibinigay ng financial statements ng isang kumpanya, pero nag-invest pa rin sa kanilang stock.

Naniniwala ang mga psychologist na tayo ay likas na sumusunod sa herd, kasi nga emotional talaga ang mga tao, at masakit sa damdamin na sumalungat sa karamihan na naniniwala o gumagawa ng A, pero gusto nating maniwala o gawin ang B.

“Paano naman nagkakamali lahat ng taong yun?” tanong natin sa sarili natin.

Ang herd mentality ay sobrang related sa FOMO, kung saan natatakot ang mga investors na mapag-iwanan sa susunod na kumikitang pagkakataon na bumili o magbenta ng cryptocurrency habang lahat ay nag-aagawan na.

Dahil sa herd mentality, maraming traders at investors ang nawalan ng pera kasi sobra-sobrang buyers ang nagtutulak sa presyo na lampas sa intrinsic value ng asset, na nagreresulta sa pagbaba ng presyo habang ang ibang traders ay nagbebenta na, kaya ang ibang traders ay sumusubok sa contrarian approach sa iba’t ibang trading strategies sa pamamagitan ng sinadyang pagsalungat sa karamihan.